রিয়েল এস্টেট ইনভেস্টমেন্ট ট্রাস্ট (আরআইআইটি) হ'ল বিনিয়োগের যানবাহন যা অ্যাপার্টমেন্ট বিল্ডিং, শিল্প ভবন, হোটেল, হাসপাতাল, অফিস, শপিং সেন্টার, স্টোরেজ, নার্সিং হোমস এবং স্টুডেন্ট হাউজিংয়ের মতো বিভিন্ন আয়ের রিয়েল এস্টেটের মালিক বা বিনিয়োগ করে। অনেক এক্সচেঞ্জ-ট্রেড ফান্ড (ইটিএফ) বিনিয়োগকারীদের রিয়েল এস্টেটের বাজারগুলিতে অ্যাক্সেস দেয়। সৌভাগ্যক্রমে, যদি বিনিয়োগকারীরা ধৈর্যশীল হয় এবং রিয়েল এস্টেটের বাজারগুলির বিরুদ্ধে বাজি ধরতে পছন্দ করে তবে এই উদ্দেশ্যে বেশ কয়েকটি ইটিএফও উপস্থিত রয়েছে। আমরা নীচে তিনটি ইটিএফ তালিকাভুক্ত করেছি যা আপনি বিভিন্ন ডিগ্রীতে রিয়েল এস্টেটের বাজার সংক্ষিপ্ত করতে ব্যবহার করতে পারেন।
কী Takeaways
- অন্তর্নিহিত বিনিয়োগগুলি অন্তর্নিহিত সূচকগুলিতে হ্রাস থেকে লাভের সন্ধান করে, সুতরাং অন্তর্নিহিত বেঞ্চমার্ক সূচক কমে গেলে বিনিয়োগকারীরা অর্থোপার্জন করে se এই বিনিয়োগগুলি সাধারণত সক্রিয়ভাবে পরিচালিত হয় এবং উচ্চ ব্যয়ের অনুপাতের সাথে আসে P প্রচারগুলি সংক্ষিপ্ত রিয়েল এস্টেট তহবিলের দৈনিক রিটার্ন -1x ফেরত চায় ফি এবং ব্যয়ের আগে ডো জোন্স ইউএস রিয়েল এস্টেট সূচি। প্রোশার্স আল্ট্রাশোর্ট রিয়েল এস্টেট তহবিলের লক্ষ্য ডোন জোন্স ইউএস রিয়েল এস্টেট সূচকের দৈনিক রিটার্ন -2x ফিরিয়ে আনতে হবে। ডাইরেক্সিয়ন ডেইলি রিয়েল এস্টেট বিয়ার 3 এক্স ইটিএফ উচ্চ স্তরের ঝুঁকি নিতে ইচ্ছুক বিনিয়োগকারীদের জন্য উপযুক্ত।
বিপরীতমুখী আরআইটি কি?
আপনি যখন বাজারে হ্রাস থেকে লাভের সন্ধান করছেন, আপনি সম্ভবত একটি বিপরীত বিনিয়োগের দিকে যেতে চান। এবং আরআইআইটি ব্যতিক্রম নয়। অন্তর্নিহিত বেঞ্চমার্ক সূচক যখন পড়ে তখন বিনিয়োগকারীদের অর্থোপার্জনে সহায়তা করার জন্য ইনভার্স আরআইটিগুলি এমনভাবে তৈরি করা হয়। কোনও সূচকের পারফরম্যান্সের বিপরীতটি বাড়ানোর জন্য ডিজাইন করা এই সম্পদগুলি সংক্ষিপ্ত বা ভাল তহবিল হিসাবেও পরিচিত। তারা বিনিয়োগকারীদের হ্রাস থেকে রক্ষা করতে সহায়তা করে এবং রিয়েল এস্টেটের বাজার বিভাগে তাদের এক্সপোজারে কম ওজনের হয়।
এই বিনিয়োগগুলির অন্যতম ক্ষতি হ'ল তারা সাধারণত সক্রিয়ভাবে পরিচালিত হয় যার অর্থ তাদের সাধারণত ব্যয় অনুপাত বেশি হয়। এবং তারা সক্রিয়ভাবে পরিচালিত হওয়ার কারণে, তারা নিয়মিত, ধারাবাহিক ভিত্তিতেও ভারসাম্য বজায় রাখে। এর অর্থ তারা দীর্ঘমেয়াদে সূচককে কম দেখায় form
বিপরীত বিনিয়োগগুলি সাধারণত সক্রিয়ভাবে পরিচালিত হয় এবং উচ্চ ব্যয়ের অনুপাত বেশি থাকে।
প্রোশার্স শর্ট রিয়েল এস্টেট
প্রোশার্স শর্ট রিয়েল এস্টেট তহবিল (আরইকে) ফি এবং ব্যয়ের আগে ডাও জোন্স ইউএস রিয়েল এস্টেট সূচকের দৈনিক রিটার্ন -1x ফিরিয়ে আনতে চায়। তহবিল সূচকটিতে বিভিন্ন অদলবদলে বিনিয়োগ করে এই লক্ষ্য অর্জন করে। ৩০ শে সেপ্টেম্বর, ২০১৮ পর্যন্ত, তহবিলের পরিচালনায় (এইউএম) সম্পদের পরিমাণ ছিল 78 7.78 মিলিয়ন এবং ব্যয় অনুপাত 0.95%।
প্রোপারস শর্ট রিয়েল এস্টেট তহবিল এই সম্পদ শ্রেণিতে প্রায় 92% হোল্ডিং সহ ইক্যুইটি আরআইটিগুলিতে ভারী হয়। বন্ধকী REITs, রিয়েল এস্টেট পরিচালনা ও উন্নয়ন সংস্থাগুলি এবং পেশাদার পরিষেবাগুলি এর বাকি পোর্টফোলিও তৈরি করে। ১১৪ টি কোম্পানিতে অবস্থান সহ, ৩০ সেপ্টেম্বর, 2019 পর্যন্ত এর শীর্ষ পাঁচটি হোল্ডিং অন্তর্ভুক্ত রয়েছে:
- আমেরিকান টাওয়ার গ্রুপ — ক্লাস এ ক্রাউন ক্যাসেল ইন্টারন্যাশনাল প্রোলোগিসইকিনিক্সসিমন প্রপার্টি গ্রুপ — ক্লাস এ
যেহেতু March মার্চ, ২০১০ এ তহবিলটি তৈরি হয়েছিল, সেহেতু এটি 30 সেপ্টেম্বর, 2019 অনুযায়ী -13.06% এর বার্ষিক রিটার্ন উপলব্ধি করেছে The এক বছরের পরে তহবিল -15.66% এবং পাঁচ বছর পরে -10.67% ফেরত পেয়েছে। তহবিলটি প্রায় 21% বছর বয়েস (ওয়াইটিডি) হারিয়েছে। ডও জোন্স ইউএস রিয়েল এস্টেট ইনডেক্সের তুলনায়, তহবিলের পারস্পরিক সম্পর্ক -0.99 এবং বিটা -1.0 রয়েছে, এস এবং পি 500 সূচকের বিপরীতে, পারস্পরিক সম্পর্ক এবং বিটা যথাক্রমে 0.48 এবং -0.6। 30 সেপ্টেম্বর, 2019 এর মধ্যে, তহবিলের 12.43% এর স্ট্যান্ডার্ড বিচ্যুতি ছিল।
প্রোশার্স আল্ট্রাশোর্ট রিয়েল এস্টেট
প্রোশার্স আল্ট্রাশোর্ট রিয়েল এস্টেট তহবিল (এসআরএস) এর লক্ষ্য ডোন জোন্স ইউএস রিয়েল এস্টেট সূচকের দৈনিক রিটার্ন -2x ফিরিয়ে আনতে হবে। তহবিল সূচকটিতে অদলবদলের পাশাপাশি iShares ইউএস রিয়েল এস্টেট ইটিএফ (আইওয়াইআর) এ ট্রেড অদলবদর বিনিয়োগ করে এই লক্ষ্য অর্জন করে। তহবিলের 2x প্রকৃতির উপর ভিত্তি করে, সূচকটি 5% কমে গেলে এসআরএসে বিনিয়োগকারীরা 10% লাভ করে। তেমনিভাবে, যদি সূচকটি 10% বৃদ্ধি পায়, এসআরএসে বিনিয়োগকারী 20% হারাবেন।
তহবিলের 30 সেপ্টেম্বর, 2019 পর্যন্ত ব্যয় অনুপাতের 0.9% ব্যতীত পরিচালিত অধীনে নিখরচায় সম্পদের পরিমাণ $ 17.81 হিসাবে রিপোর্ট করা হয়েছে। প্রোশার্স শর্ট রিয়েল এস্টেট তহবিলের মতো, তহবিলের প্রায় 92% ইক্যুইটি আরআইটিগুলিতে বিনিয়োগ করা হয়, এবং অবশিষ্ট হোল্ডিংগুলি বন্ধকী আরআইটি, রিয়েল এস্টেট পরিচালনা ও উন্নয়ন সংস্থা এবং পেশাদার পরিষেবাগুলিতে বিনিয়োগ করা হয় services এটির ১১৪ টি বিভিন্ন কোম্পানিতে অবস্থান রয়েছে, শীর্ষ পাঁচটি হোল্ডিংয়ের মধ্যে রয়েছে আমেরিকান টাওয়ার — ক্লাস এ, ক্রাউন ক্যাসেল ইন্টারন্যাশনাল, প্রোলজিস, ইকুইনিক্স এবং সাইমন প্রপার্টি গ্রুপ-ক্লাস এ।
তহবিলটি ৩০ শে জানুয়ারী, ২০০ 2007 সালে তৈরি হয়েছিল এবং এটি প্রতিষ্ঠার পর থেকে -১১.১৩ বছরের এক বছরের রিটার্ন, -21.72%, এবং -34.14% -র পাঁচ বছরের রিটার্ন উপলব্ধি করেছে। তহবিলের সূচকের বিপরীতে, এসআরএসের পারস্পরিক সম্পর্ক -0.99 এবং বিটা -1.99 রয়েছে। এস অ্যান্ড পি 500 এর বিপরীতে গণনা করা হলে এই মানগুলি যথাক্রমে 0.48 এবং -1.15 হয়। তহবিলের সেপ্টেম্বর 2019 এর শেষদিকে 12.43% এর স্ট্যান্ডার্ড বিচ্যুতি ছিল।
ডাইরেক্সিয়ন ডেইলি রিয়েল এস্টেট বিয়ার 3 এক্স ইটিএফ
ডাইরেক্সিয়ন ডেইলি রিয়েল এস্টেট বিয়ার 3 এক্স ইটিএফ (ডিআরভি) বিনিয়োগকারীদের জন্য উপযুক্ত যারা উচ্চ মাত্রায় ঝুঁকি নিতে ইচ্ছুক। তহবিলের লক্ষ্য মরগান স্ট্যানলি ক্যাপিটাল ইন্টারন্যাশনালের (এমএসসিআই) ইউএস আরআইআইটি সূচকের দৈনিক রিটার্ন -3x ফিরিয়ে আনতে। সুতরাং সূচকটি যদি 5% কমে যায় তবে ডিআরভিতে বিনিয়োগকারী 15% লাভ করে। অন্যদিকে, সূচকটি 10% বৃদ্ধি পেলে বিনিয়োগকারী 30% হারায়।
৩১ শে মার্চ, ২০১৮ অবধি, তহবিলের এএমএমে.5 ১৩.৫ বিলিয়ন ডলার ছিল এবং অর্জিত তহবিলের ফি এবং ব্যয়কে ব্যয় না করে exp ১৩.৫% ব্যয় অনুপাত ছিল। তহবিলটি প্রাথমিকভাবে বিশেষায়িত আরআইটিগুলিতে 33% হিসাবে বিনিয়োগ করা হয়, তারপরে আবাসিক আরআইআইটি প্রায় 15% থাকে। ডিআরভির শীর্ষ পাঁচটি হোল্ডিং ছিল আমেরিকান টাওয়ার — ক্লাস এ, ক্রাউন ক্যাসেল ইন্টারন্যাশনাল, প্রোলোগিস, ইকুইনিক্স কমন আরআইটি, এবং সাইমন প্রপার্টি গ্রুপ আরআইআইটি।
ফান্ডটি 16 জুলাই, ২০০৯-এর সূচনার পর থেকে এটির এক বছরের রিটার্ন -৪.9.৯৪% ছিল, পাঁচ বছরের রিটার্ন ছিল -২৯.৩7% এবং প্রতিষ্ঠানের পর থেকে -৯৯.৫২%। তহবিলের 0.99 এর পারস্পরিক সম্পর্ক রয়েছে এবং এসএন্ডপি ইউএস আরআইআইটি সূচক বনাম -2.83 এর বিটা রয়েছে। তহবিলের স্ট্যান্ডার্ড বিচ্যুতি 43.6%।
