ফরোয়ার্ড এক্সচেঞ্জ চুক্তি কী?
একটি ফরোয়ার্ড এক্সচেঞ্জ চুক্তি একটি বিশেষ ধরণের বৈদেশিক মুদ্রার লেনদেন। ফরোয়ার্ড চুক্তি হ'ল দুটি পক্ষের মধ্যে চুক্তি যা ভবিষ্যতে একটি নির্দিষ্ট সময়ে দুটি মনোনীত মুদ্রা বিনিময় করে। এই চুক্তিগুলি সর্বদা তারিখের পরে ঘটে যায় যে স্পট চুক্তি স্থিত হয় এবং ক্রেতাকে মুদ্রার দামের ওঠানামা থেকে রক্ষা করতে ব্যবহৃত হয়।
ফরওয়ার্ড এক্সচেঞ্জ চুক্তি বোঝা
ফরোয়ার্ড চুক্তিগুলি বিনিময়গুলিতে লেনদেন হয় না, এবং এই চুক্তিতে স্ট্যান্ডার্ড পরিমাণ মুদ্রা লেনদেন হয় না। জড়িত উভয় পক্ষের পারস্পরিক চুক্তি ব্যতীত এগুলি বাতিল করা যাবে না। চুক্তিতে জড়িত পক্ষগুলি সাধারণত বৈদেশিক মুদ্রার অবস্থান হেজ করতে বা একটি অনুমানমূলক অবস্থান গ্রহণে আগ্রহী। চুক্তির বিনিময় হার ভবিষ্যতে একটি নির্দিষ্ট তারিখের জন্য নির্দিষ্ট এবং নির্দিষ্ট করা হয় এবং এতে জড়িত পক্ষগুলি ভবিষ্যতের আর্থিক প্রকল্পগুলির জন্য আরও ভাল বাজেটের অনুমতি দেয় এবং লেনদেন থেকে প্রাপ্ত আয় বা ব্যয়ের নির্দিষ্ট ভবিষ্যতের তারিখে কতটা হবে তা আগে থেকেই জানা যায়। ফরোয়ার্ড এক্সচেঞ্জ চুক্তির প্রকৃতি উভয় পক্ষকে মুদ্রার ভবিষ্যতের স্পট রেটে অপ্রত্যাশিত বা প্রতিকূল আন্দোলন থেকে রক্ষা করে।
কী Takeaways
- ফরোয়ার্ড এক্সচেঞ্জ চুক্তি হ'ল দুই পক্ষের মধ্যে ভবিষ্যতে একটি নির্দিষ্ট সময়ে দুটি মনোনীত মুদ্রা বিনিময় করার জন্য একটি চুক্তি ward ফরোয়ার্ড চুক্তিগুলি বিনিময়গুলিতে লেনদেন হয় না, এবং এই চুক্তিতে মানক পরিমাণে মুদ্রা কেনা হয় না For ফরোয়ার্ড এক্সচেঞ্জ চুক্তি একটি পারস্পরিক হেজ ঝুঁকির বিরুদ্ধে যেহেতু এটি উভয় পক্ষকে মুদ্রার ভবিষ্যতের স্পট রেটে অপ্রত্যাশিত বা প্রতিকূল আন্দোলন থেকে রক্ষা করে।
সাধারণত, বেশিরভাগ মুদ্রা জোড়ার ফরওয়ার্ড এক্সচেঞ্জ রেট ভবিষ্যতে 12 মাস পর্যন্ত পাওয়া যায়। "মুখ্য জোড়া" হিসাবে পরিচিত চারটি মুদ্রা রয়েছে। এগুলি হ'ল মার্কিন ডলার এবং ইউরো; মার্কিন ডলার এবং জাপানি ইয়েন; মার্কিন ডলার এবং ব্রিটিশ পাউন্ড স্টার্লিং; এবং মার্কিন ডলার এবং সুইস ফ্র্যাঙ্ক। এই চারটি জোড়ার জন্য, 10 বছর অবধি সময়কালের জন্য বিনিময় হারগুলি পাওয়া যায়। কয়েক দিনের হিসাবে চুক্তির সময়গুলিও অনেক সরবরাহকারীর কাছ থেকে পাওয়া যায়। যদিও চুক্তিটি অনুকূলিতকরণ করা যায়, ন্যূনতম চুক্তির পরিমাণ $ 30, 000 নির্ধারণ না করে বেশিরভাগ সত্ত্বা ফরওয়ার্ড এক্সচেঞ্জ চুক্তির পুরো সুবিধা দেখতে পাবেন না।
ফরোয়ার্ড এক্সচেঞ্জ গণনার উদাহরণ
একটি চুক্তির জন্য ফরওয়ার্ড এক্সচেঞ্জ রেট চারটি ভেরিয়েবল ব্যবহার করে গণনা করা যায়:
এস = কারেন্সি জোড়ার বর্তমান স্পট রেট
r (d) = দেশীয় মুদ্রার সুদের হার
r (f) = বৈদেশিক মুদ্রার সুদের হার
t = দিনের মধ্যে চুক্তির সময়
ফরোয়ার্ড এক্সচেঞ্জ হারের সূত্রটি হ'ল:
ফরোয়ার্ড রেট = এস এক্স (1 + আর (ডি) এক্স (টি / 360)) / (1 + আর (চ) এক্স (টি / 360))
উদাহরণস্বরূপ, ধরে নিন যে মার্কিন ডলার এবং কানাডিয়ান ডলার স্পট রেট 1.3122। মার্কিন তিন মাসের হার 0.75%, এবং কানাডার তিন মাসের হার 0.25%। তিন মাসের ইউএসডি / সিএডি ফরোয়ার্ড এক্সচেঞ্জ চুক্তির হার হিসাবে গণনা করা হবে:
তিন মাসের ফরওয়ার্ড রেট = 1.3122 এক্স (1 + 0.75% * (90/360)) / (1 + 0.25% * (90/360)) = 1.3122 এক্স (1.0019 / 1.0006) = 1.3138
