সম্মিলিত anণ-থেকে-মূল্য অনুপাত - সিটিটিভি অনুপাত কী?
সম্মিলিত loanণ-থেকে-মান (সিএলটিভি) অনুপাত হ'ল সম্পত্তির সমস্ত মানের সুরক্ষিত loansণের অনুপাত a যখন একাধিক loanণ ব্যবহার করা হয় তখন সম্ভাব্য বাড়ি ক্রেতার ডিফল্ট ঝুঁকি নির্ধারণ করতে TVণদানকারীরা সিএলটিভি অনুপাত ব্যবহার করে।
সাধারণভাবে, ndণদানকারীরা উচ্চ ক্রেডিট রেটিং সহ orrowণগ্রহীতাদের 80% বা তার বেশিের সিটিটিভি অনুপাতে ndণ দিতে ইচ্ছুক। সিএলটিভি সাধারণ loanণ থেকে মান (এলটিভি) অনুপাতের চেয়ে আলাদা যে এলটিভিতে কেবল তার গণনায় প্রথম বা প্রাথমিক বন্ধক অন্তর্ভুক্ত করে।
সিএলটিভি সূত্র এবং গণনা
সিএলটিভি = সম্পত্তির মোট মান VV1 1 + ভিএল 2 + … + ভিএলএন যেখানে: ভিএল = loanণের মূল্য
সম্মিলিত loanণ-থেকে-মান অনুপাত গণনা করতে, সমস্ত loansণের সামগ্রিক মূল ব্যালেন্সগুলিকে সম্পত্তি ক্রয়ের মূল্য বা ন্যায্য বাজার মূল্যের দ্বারা ভাগ করুন। সিএলটিভি অনুপাতটি নীচে সম্পত্তি বিক্রয় বিক্রয় মূল্য বা সম্পত্তির মূল্যায়িত মূল্য দ্বারা নীচে তালিকাভুক্ত আইটেমগুলির যোগফলকে ভাগ করে নির্ধারিত হয়।
- ক্রেডিট অব হোম ইক্যুইটি লাইন (HELOC) এর প্রথম বন্ধকযুক্ত টানা অংশের মূল loanণের পরিমাণ (বকেয়া মূল ভারসাম্য) সমস্ত বদ্ধ-সমাপ্ত অধীনস্থ অর্থায়নের অনিচ্ছুক মূল ব্যালেন্স, যেমন একটি দ্বিতীয় বা তৃতীয় বন্ধক (একটি ক্লোজ-এন্ড সহ) loanণ, orণগ্রহীতা একদিনে সমস্ত তহবিল টেনে নামিয়ে দেয় এবং paymentণ বন্ধ হয়ে গেলে কোনও অর্থ প্রদানের পরিকল্পনা পরিবর্তন করতে বা কোনও পরিশোধিত ডাউন অধ্যক্ষকে অ্যাক্সেস করতে পারে না))
কী Takeaways
- সিএলটিভি এলটিভির মতোই তবে সব বন্ধক বা লিয়েন অন্তর্ভুক্ত রয়েছে এবং কেবল প্রথম বন্ধক নয় end লন্ডাররা সিএলটিভি অনুপাত বিবেচনা করে যে কোনও বাড়ি ক্রেতা কোনও বাড়ি কেনার পক্ষে সামর্থ রাখে। ২০০৮-২০০৯ এর রিয়েল এস্টেট বুদ্বুদ একটি রাখার প্রাসঙ্গিকাকে আন্ডার করেড করে সিএলটিভি অনুপাতের দিকে নজর দিন।
সিটিটিভি অনুপাত কী দেখায়
সম্মিলিত toণ থেকে মান (সিএলটিভি) অনুপাত হ'ল গৃহকর্তার সম্পত্তির মোট শতাংশ যে লিয়েন (debtণের বাধ্যবাধকতা) দ্বারা জড়িত তার মোট শতাংশ নির্ধারণের জন্য বন্ধক এবং ndingণদানকারী পেশাদারদের দ্বারা ব্যবহৃত একটি গণনা। Endণগ্রহীতাদের aণ বাড়ানোর ঝুঁকি নির্ধারণের জন্য endণ-থেকে-আয়ের অনুপাত এবং মান loanণ থেকে মান (এলটিভি) অনুপাতের মতো মুষ্টিমেয় অন্যান্য গণনার সাথে TVণদানকারীরা সিটিটিভি অনুপাত ব্যবহার করেন।
অনেক অর্থনীতিবিদ অন্যান্য কারণের মধ্যে 2000 এর দশকের শেষের দিকে মার্কিন যুক্তরাষ্ট্রে জর্জরিত সেই পূর্বাভাস সংকটের জন্য শিথিল সিএলটিভি স্ট্যান্ডার্ডকে দায়ী করেন। নব্বইয়ের দশকের শুরু থেকে এবং বিশেষত 2000 এর দশকের মাঝামাঝি সময়ে, বাড়ির ক্রেতারা প্রায়শই অর্থ শোধ করার পরিবর্তে ক্রয়ের সময় দ্বিতীয় বন্ধকটি নিয়ে যেত। প্রতিযোগীদের কাছে এই গ্রাহকদের ব্যবসা হারাতে না আগ্রহী endণদানকারীরা বর্ধিত ঝুঁকি সত্ত্বেও এই জাতীয় শর্তাদিতে সম্মত হন।
রিয়েল এস্টেট বুদবুদের আগে যেটি 1990 এর দশকের শেষ থেকে 2000-এর দশকের মাঝামাঝি পর্যন্ত প্রসারিত হয়েছিল, গৃহীত ক্রেতাদের কাছে ক্রয়ের মূল্যের কমপক্ষে 20% অর্থ প্রদানের জন্য মানক অনুশীলন ছিল। বেশিরভাগ ndণদাতারা 80% এ এলটিভি কেপিং করে গ্রাহকদের এই পরামিতিগুলির মধ্যে রাখে।
বুদবুদ গরম হওয়া শুরু করলে, এই একই সংস্থাগুলির মধ্যে অনেকগুলি গ্রাহকদের ২০% নিচে নামিয়ে আনতে পদক্ষেপ নিয়েছিল। কিছু ndণদানকারী এলটিভি ক্যাপগুলি বাড়িয়েছিলেন বা তাদের সাথে সম্পূর্ণভাবে বন্ধ করে দিয়েছিলেন, 5% কম পেমেন্ট বা তার চেয়ে কম দিয়ে বন্ধক দেয়, অন্যরা এলটিভি প্রয়োজনীয়তা রাখে তবে সিএলটিভি ক্যাপগুলি প্রায়শই 100% করে তোলেন। এই কৌশলটি গ্রাহকদের তাদের 20% ডাউন পেমেন্টের অর্থের জন্য দ্বিতীয় বন্ধক নিতে সক্ষম করে।
ফোরক্লোজার স্পাইক ২০০৮ সালে শুরু হয়েছিল কেন সিএলটিভি গুরুত্বপূর্ণ unders গেমটিতে ত্বক থাকা যেমন $ 500, 000 বাড়ির জন্য $ 100, 000 প্রাথমিক নগদ ব্যয়, কোনও বাড়ির মালিককে তার বন্ধকী অর্থ প্রদানের জন্য শক্তিশালী উত্সাহ প্রদান করে। যদি ব্যাংক পূর্বাভাস দেয় তবে সে কেবল তার বাড়িটিই হারাতে পারে নি, নগদ অর্থের গাদা বন্ধ করে দিয়েছিল।
সম্পত্তিতে ইক্যুইটি প্রয়োজনীয়তাও ndণদাতাদের রিয়েল এস্টেটের দামগুলিতে কমে যাওয়া থেকে নিরস্ত করে। যদি কোনও সম্পত্তির মূল্য 500, 000 ডলার হয় এবং মোট লিয়েনগুলি 400, 000 ডলার পর্যন্ত যোগ করে, কোনও পূর্বস্বত্ব নিলামে সংক্ষিপ্ত অর্থপ্রদান প্রাপ্ত কোনও সম্পত্তি ধার্যকারী ব্যতীত সম্পত্তি তার মান 20% পর্যন্ত হারাতে পারে।
সিএলটিভি বিষয় কেন
কিছু বাড়ির ক্রেতা কোনও সম্পত্তিতে একাধিক বন্ধক গ্রহণের মাধ্যমে তাদের ডাউন পেমেন্ট কমিয়ে আনতে পছন্দ করে, যার ফলে প্রাথমিক বন্ধকটির জন্য loanণ-থেকে-মূল্য অনুপাত কম হয়। এছাড়াও এলটিভি অনুপাত কম থাকায় অনেক হোম ক্রেতা সফলভাবে ব্যক্তিগত বন্ধকী বীমা (পিএমআই) এড়িয়ে যান। দ্বিতীয় বন্ধক গ্রহণ করা ভাল বা পিএমআইয়ের ব্যয় ব্যয় করা পৃথক হিসাবে পৃথক হয়।
ফলস্বরূপ, দ্বিতীয় বন্ধক আরও ঝুঁকি ধরে নিয়েছে, দ্বিতীয় বন্ধকের উপর সুদের হার প্রথম বন্ধকের সুদের হারের চেয়ে সাধারণত বেশি থাকে। পরামর্শ দেওয়া হয় যে গ্রাহকরা একটি সম্পত্তিতে একাধিক acceptingণ গ্রহণের সুবিধা এবং অসুবিধাগুলি বিবেচনা করুন consider যথাযথ অধ্যবসায় অনুশীলন করা এই বিষয়টি নিশ্চিত করতে সহায়তা করবে যে কোনটি বেছে নেওয়া হয়েছে তা প্রদত্ত পরিস্থিতিতে উপযুক্ত বিকল্প।
Anণ-থেকে-মূল্য বনাম সিএলটিভি
বন্ধকী আন্ডাররাইটিং প্রক্রিয়া চলাকালীন TVণ-থেকে-মান (এলটিভি) এবং সিএলটিভি হ'ল দুটি সাধারণ অনুপাত। বেশিরভাগ ndণদাতা উভয় মানের উপর সর্বাধিক চাপিয়ে দেয়, যার উপরে সম্ভাব্য orণগ্রহীতা কোনও loanণের উপযুক্ত নয়। এলটিভি অনুপাত কেবল প্রাথমিক বন্ধকী ব্যালেন্স বিবেচনা করে। সুতরাং, উপরোক্ত উদাহরণে, এলটিভি অনুপাত 50%, প্রাথমিক বন্ধকী ব্যালেন্সটি $ 200, 000 এর হোম মূল্য দ্বারা 100, 000 ডলার বিভক্ত করার ফলস্বরূপ।
বেশিরভাগ ndণদাতারা সর্বোচ্চ 80% এলটিভি চাপায় কারণ ফ্যানি মা এবং ফ্রেডি ম্যাক উচ্চতর এলটিভি অনুপাতের সাথে বন্ধক কিনে না। ভাল ক্রেডিট প্রোফাইল সহ orrowণগ্রহীতারা এই প্রয়োজনীয়তা রোধ করতে পারে তবে যতক্ষণ না তাদের প্রাথমিক loanণের ভারসাম্য বাড়ির মূল্যের ৮০% এর বেশি হয় ততক্ষণ ব্যক্তিগত বন্ধকী বীমা (পিএমআই) প্রদান করতে হবে। কোনও বাড়ির মূল্য loanণের ভারসাম্যের নিচে নেমে গেলে পিএমআই theণদানকারীকে ক্ষতির হাত থেকে রক্ষা করে।
প্রাথমিক ndণদাতারা সিএলটিভি প্রয়োজনীয়তার সাথে আরও উদার হন। উপরের উদাহরণ বিবেচনা করে, কোন পূর্বাভাসের ঘটনায়, দ্বিতীয় বন্ধকধারক কিছু পাওয়ার আগেই প্রাথমিক বন্ধকধারক পুরোপুরি তার অর্থ গ্রহণ করে। Theণগ্রহীতা খেলাপির খেলাপি beforeণের আগে যদি সম্পত্তিটির মূল্য হ্রাস পায়, 000 125, 000, তবে প্রাথমিক enণগ্রহীতা owedণপ্রাপ্ত পুরো পরিমাণ ($ 100, 000) পান, তবে দ্বিতীয় enণগ্রহীতা $ 50, 000 পাওনা সত্ত্বেও কেবল অবশিষ্ট 25, 000 ডলার পাবে। সম্পত্তির মূল্য হ্রাস পাওয়ার ক্ষেত্রে প্রাথমিক ধার-ধারক কাঁধে কাঁধ কম রাখে এবং তাই উচ্চতর সিএলটিভিতে ndণ দেওয়ার সামর্থ্য রাখে।
সিএলটিভি অনুপাত উদাহরণ
উদাহরণ হিসাবে, ধরুন যে কোনও ব্যক্তি 200, 000 ডলারে একটি বাড়ি কিনছেন। সম্পত্তি সুরক্ষিত করতে, তিনি she 50, 000 এর ডাউন পেমেন্ট প্রদান করেছিলেন এবং $ 100, 000 (প্রাথমিক) এবং $ 50, 000 (মাধ্যমিক) এর জন্য দুটি বন্ধক পেয়েছিলেন। তার সম্মিলিত loanণ-থেকে-মূল্য অনুপাত (সিএলটিভি) সুতরাং 75%: (($ 100, 000 + $ 50, 000) / $ 200, 000)।
