কীভাবে একটি স্টক বাছাই করবেন: নতুন বিনিয়োগকারীদের জন্য সেরা অনুশীলন

সুতরাং আপনি অবশেষে বিনিয়োগ শুরু করার সিদ্ধান্ত নিয়েছেন। আপনি জানেন যে একটি কম পি / ই অনুপাত সাধারণত উচ্চ পি / ই অনুপাতের তুলনায় ভাল, আপনার পোর্টফোলিও একাধিক সেক্টরে বৈচিত্র্যময় হওয়া উচিত, যার ব্যালান্স শিটে প্রচুর নগদ রয়েছে এমন একটি সংস্থা andণ এবং বিশ্লেষকদের দ্বারা অত্যধিক বোঝা চাপার চেয়ে উচ্চতর 'সুপারিশগুলি সর্বদা নুনের দানার সাথে নেওয়া উচিত। এখন যেহেতু আপনার বিনিয়োগের সমস্ত মৌলিকত্ব আয়ত্ত করেছে এবং সম্ভবত প্রযুক্তিগত বিশ্লেষণের আরও জটিল ধারণাও অধ্যয়ন করেছে, আপনি স্টক বাছাই করতে প্রস্তুত। (অতিরিক্ত পড়ার জন্য, 101 এর বিনিয়োগ দেখুন)) আরও তথ্যের জন্য, এই স্টক বেসিকস টিউটোরিয়ালটি দেখুন।

কিন্তু অপেক্ষা করো! হাজার হাজার শেয়ার থেকে বেছে নেওয়ার সাথে আপনি কীভাবে বাস্তবে একটি ইক্যুইটি বিনিয়োগ বাছাই করবেন? কোন ব্যালেন্সশিট এবং আয়ের বিবরণীটি সেখানে গিয়ে দেখা যায় যে কোন সংস্থাগুলির অনুকূল নেট positionণের অবস্থান রয়েছে এবং তাদের নেট মার্জিন উন্নত করছে তা এক অসম্ভব কীর্তি। তদুপরি, স্টক স্ক্রিনারের মানদণ্ডের ইনপুটগুলির উপর ভিত্তি করে কঠোরভাবে বিনিয়োগ বেছে নেওয়া ত্রুটিযুক্ত এবং সংস্থার সম্পূর্ণ প্রতিনিধিত্ব করে না। অবশেষে, কোট-লেজিং প্রাতিষ্ঠানিক বিনিয়োগকারীরা সাধারণত কোনও দশ ব্যাগার খুঁজে পেতে আপনাকে সহায়তা করবে না কারণ তহবিল ব্যবস্থাপকরা প্রাথমিকভাবে নিরাপদ নীল চিপ স্টকগুলিতে ফোকাস রাখেন।

আপনার লক্ষ্যগুলি নির্ধারণ করুন

স্টক বাছাইয়ের প্রথম পদক্ষেপটি আপনার পোর্টফোলিওটির উদ্দেশ্য নির্ধারণ করছে। বিনিয়োগকারীদের আয়, মূলধন সংরক্ষণ, বা মূলধন প্রশংসা প্রয়োজনীয়তার উপর দৃষ্টি নিবদ্ধ করে বিভিন্ন বিনিয়োগের মানদণ্ড থাকবে। আয়মুখী বিনিয়োগকারীরা সাধারণত শিল্প ও খাতে যেমন ইউটিলিটিগুলিতে স্বল্প-বৃদ্ধির সংস্থাগুলিতে মনোনিবেশ করবেন, যদিও অন্যান্য বিকল্পগুলি যেমন আরআইটি এবং মাস্টার সীমাবদ্ধ অংশীদারিত্বও সহজেই পাওয়া যায় available যাদের ঝুঁকি সহনীয় রয়েছে এবং তারা মূলত মূলধন সংরক্ষণের সাথে সম্পর্কিত তারা স্থিতিশীল নীল চিপ কর্পোরেশনগুলিতে বিনিয়োগের ঝোঁক। এবং বিনিয়োগকারীরা যারা মূলধন প্রশংসা খুঁজছেন তাদের উচিত বাজারের বিস্তৃত ক্যাপ এবং জীবনচক্রের পর্যায়গুলির সংস্থাগুলি লক্ষ্য করে। (আরও জানার জন্য, স্টক সাইকেলটি দেখুন: কী উঠে যায় অবশ্যই নীচে নেমে আসে ))

বৈচিত্র্যকে মাথায় রেখে, উপরে বর্ণিত বিনিয়োগকারী ধরণের যে কোনও একটি উপরের কৌশলগুলির সংমিশ্রণটি ব্যবহার করতে পারে। তবে আপনি কোন বিভাগের অধীনে চলেছেন তা সিদ্ধান্ত নেওয়া সহজ অংশ; প্রক্রিয়াটি আরও জটিল হয়ে ওঠে আসলে কী স্টকগুলি বেছে নেবে তা নির্ধারণ করা। স্টক বাছাইয়ের পদ্ধতি সম্পর্কে কোনও একক সঠিক পদ্ধতি না থাকলেও একটি প্রাথমিক কৌশল বিনিয়োগকারীদের কোনও ফার্মের আর্থিক বিশ্লেষণ শুরু করার আগে তাদের অনুসন্ধানকে সঙ্কুচিত করা উচিত।

কিভাবে একটি স্টক বাছাই

তোমার চোখ খোলা রেখো

অবহিত বিনিয়োগকারী হওয়ার জন্য, বাজারের ইভেন্টগুলি এবং মতামতগুলিতে বর্তমান থাকা গুরুত্বপূর্ণ। ব্লগ, ম্যাগাজিন এবং অনলাইন আর্থিক সংবাদ পড়া প্যাসিভ গবেষণার একটি সাধারণ ফর্ম যা প্রতিদিনের ভিত্তিতে করা যেতে পারে। কখনও কখনও, একটি সংবাদ নিবন্ধ বা ব্লগ পোস্ট অন্তর্নিহিত বিনিয়োগের থিসিসের ভিত্তি তৈরি করে।

উদাহরণস্বরূপ, একটি বড় অধিগ্রহণ সম্পর্কে একটি সংবাদপত্রের নিবন্ধটি পড়লে সেই নির্দিষ্ট শিল্পকে চালিত মৌলিক বিষয়ে আরও গবেষণা করতে পারে। ইন্টারনেট একটি বিশাল স্তর সরবরাহ করে, যার মাধ্যমে কোনও বড় ইভেন্ট বিভিন্ন বিনিয়োগ পেশাদারদের দ্বারা একাধিক দৃষ্টিভঙ্গির মাধ্যমে বিশ্লেষণ করা হবে। কখনও কখনও, অন্তর্নিহিত যুক্তি যেমন সহজ হতে পারে তেমনি "উদীয়মান বাজারগুলিতে দারিদ্র্য থেকে দূরে একটি আন্দোলন চলছে যার ফলে বর্ধমান সংখ্যক মানুষ সীমান্ত পেরিয়ে মধ্যবিত্তের মর্যাদায় প্রবেশ করছে। ফলস্বরূপ, সেখানে একটি উত্থান হবে পণ্য / পণ্য এক্স এর জন্য চাহিদা। " এই যুক্তিটিকে আরও একধাপ এগিয়ে নিয়ে যাওয়া, এক্স এর চাহিদা বাড়ার সাথে বিনিয়োগকারীরা এটি অনুমান করতে পারে, এক্সের প্রযোজক সম্ভবত সমৃদ্ধ হবে।

এই ধরণের মৌলিক বিশ্লেষণ বিনিয়োগের পিছনে সামগ্রিক "গল্প" এর ভিত্তি তৈরি করে, যা সুদের নির্দিষ্ট শিল্পে কোনও স্টক কেনার ন্যায্যতা প্রমাণ করে। একটি গুরুত্বপূর্ণ গবেষণার প্রয়োজনীয়তা মূল আর্গুমেন্টের অনুমান এবং তত্ত্বগুলি যাচাই করা: যদি এক্স সরবরাহ সরবরাহ অসীম হয়, তবে একটি wardর্ধ্বমুখী চাহিদা ধাক্কা এক্স বিক্রয় / উত্পাদনের ব্যবসায়ের সংস্থাগুলিতে ন্যূনতম প্রভাব ফেলতে পারে Once একবার আপনি আরামদায়ক এবং বিশ্বাসী হয়ে উঠলে গুণগত গবেষণার এই ফর্মটি সম্পাদন করার পরে সাধারণ যুক্তিগুলির মধ্যে, কর্পোরেট প্রেস রিলিজ এবং বিনিয়োগকারীদের উপস্থাপনের প্রতিবেদনগুলি অব্যাহত বিশ্লেষণের জন্য একটি ভাল জায়গা।

সংস্থাগুলি সন্ধান করা

এমিলি রবার্টস {কপিরাইট} ইনভেস্টোপিডিয়া, 2019।

স্টক বাছাইয়ের প্রক্রিয়াটির পরবর্তী পর্যায়ে এমন সংস্থাগুলি সন্ধান করা জড়িত যেগুলিতে আপনি সম্ভাব্য আগ্রহী হতে পারেন। এটি করার জন্য তিনটি সহজ উপায় রয়েছে:

1. ইটিএফগুলি সন্ধান করুন যা শিল্পের পারফরম্যান্স ট্র্যাক করে এবং তাদের হোল্ডিংগুলি পরীক্ষা করে। এটি কেবল "ইন্ডাস্ট্রি এক্স ইটিএফ" অনুসন্ধান করার মতো সহজ হতে পারে; অফিসিয়াল ইটিএফ পৃষ্ঠা তহবিলের সমস্ত বা কেবল শীর্ষস্থানীয় প্রকাশগুলি প্রকাশ করবে।

২. সেক্টর এবং শিল্পের মতো নির্দিষ্ট মানদণ্ডের ভিত্তিতে স্টকগুলি ফিল্টার করতে স্ক্রীনার ব্যবহার করুন। স্ক্রীনাররা ব্যবহারকারীদের অতিরিক্ত বৈশিষ্ট্যগুলি সরবরাহ করে যেমন মার্কেট ক্যাপ, লভ্যাংশের ফলন এবং অন্যান্য দরকারী বিনিয়োগের মেট্রিকের উপর ভিত্তি করে বাছাই করা সংস্থাগুলি companies

৩. নির্বাচিত বিনিয়োগের জায়গাগুলিতে সংস্থাগুলির আইডিয়াগুলির জন্য ব্লগস্ফিয়ার, স্টক বিশ্লেষণ নিবন্ধ এবং আর্থিক সংবাদ প্রকাশের মাধ্যমে অনুসন্ধান চালিয়ে যান। মনে রাখবেন, আপনি যা পড়েছেন তার সমালোচনা করুন এবং তর্কটির উভয় পক্ষ বিশ্লেষণ করুন।

পূর্বোক্ত তিনটি পদ্ধতি কোনওভাবেই কোনও সংস্থা বেছে নেওয়ার একমাত্র উপায় নয়, তবে তারা সহজ শুরুর পয়েন্ট দেয়। প্রতিটি কৌশল সম্পর্কিত স্পষ্ট সুবিধা এবং অসুবিধাগুলিও রয়েছে যা বিনিয়োগকারীদের লক্ষ্য করা উচিত।

ইটিএফ হোল্ডিংসের উপর ভিত্তি করে সংস্থাগুলি অনুসন্ধান করা সম্ভবত আপনার অনুসন্ধানকে সঙ্কীর্ণ করার দ্রুততম উপায়। তবে, ইটিএফগুলি সাধারণত মহাকাশের বৃহত্তম বৃহত্তম সংস্থাগুলি রাখে এবং প্রায়শই ক্ষুদ্র ও ছোট ক্যাপ কর্পোরেশনগুলি উপেক্ষা করে। এই ধরণের তহবিল দেশীয় বাজারগুলিতেও মনোনিবেশ করে। স্টক স্ক্রীনরা কাঙ্ক্ষিত ইনপুট সাপেক্ষে সংস্থাগুলির তালিকা সংকুচিত করার জন্য একটি খুব দক্ষ বিকল্প প্রস্তাব করে। যদিও স্ক্রীনরা সিকিওরিটির আরও বিস্তৃত তালিকা সরবরাহ করে যার মধ্যে আন্তর্জাতিক সংস্থাগুলি অন্তর্ভুক্ত থাকে তবে বিনিয়োগের মেট্রিকগুলি প্রায়শই কিছুটা বিভ্রান্তিকর হয়। সংবাদ উত্সগুলির মাধ্যমে বিশেষজ্ঞের মতামত সন্ধান করা সবচেয়ে সময় সাশ্রয়ী বিকল্প, তবে এটি নিঃসন্দেহে উল্লেখযোগ্য সুবিধা বহন করে। প্রথমত, স্টক বিশ্লেষণের টুকরোগুলি পড়া শিল্পের মৌলিক বিষয়গুলিতে আপনার বোঝাপড়া আরও বাড়িয়ে তুলবে। দ্বিতীয়ত, বিনিয়োগকারীরা প্রায়শই জুনিয়র সংস্থাগুলি জুড়ে আসেন, যা স্ক্রিনারের মাধ্যমে বা ইটিএফ হোল্ডিংয়ের মধ্যে খুঁজে পাওয়া যায় না। শেষ অবধি, এই পর্যায়ে গবেষণা আপনার পরবর্তী গবেষণার সময়টি পরে স্টক-বাছাইয়ের প্রক্রিয়াটিকে হ্রাস করে।

কর্পোরেট উপস্থাপনার দিকে ঘুরুন

একবার আপনি নিশ্চিত হয়ে উঠলেন যে "ইন্ডাস্ট্রি এক্স" একটি শক্ত বিনিয়োগ এবং আপনি প্রধান খেলোয়াড়দের সাথে পরিচিত, এখন সময় এসেছে আপনার মনোযোগ বিনিয়োগকারীর উপস্থাপনার দিকে turn যদিও উপস্থাপনাগুলি আর্থিক বিবৃতিগুলির চেয়ে কম বিস্তৃত, তারা সংস্থাগুলি কীভাবে অর্থ উপার্জন করে এবং 10-কিউ এবং 10-কে রিপোর্টগুলির চেয়ে ব্রাউজ করা আরও সহজ সে সম্পর্কে একটি সাধারণ ওভারভিউ দেয়। অতিরিক্তভাবে, উপস্থাপনের প্রতিবেদনে সাধারণত সংস্থার প্রত্যাশিত দিক এবং তার শিল্পের বিষয়ে প্রত্যাশিত তথ্য থাকবে। যদিও তহবিল হোল্ডিংয়ের মধ্য দিয়ে যাওয়ার বা কোনও স্ক্রিন সম্পাদনের পূর্ববর্তী টিপস সংখ্যক সংখ্যক সম্ভাব্য ইক্যুইটি বিনিয়োগের বিকল্প তৈরি করবে, সংস্থার ওয়েবসাইটগুলি এবং উপস্থাপনাগুলি দেখে আপনি আপনার অনুসন্ধানকে আরও পরিমার্জন করতে পারবেন।

বিনিয়োগকারীদের উপস্থাপনা প্রতিবেদনের তথ্যগুলিতে ব্যালেন্সশিট / আয়ের বিবৃতি / নগদ প্রবাহ বিবরণী কার্যকারিতা, অপারেশনাল হাইলাইটস, ভবিষ্যতের বৃদ্ধির সুযোগ এবং একটি সাধারণ শিল্প ওভারভিউ এর মতো উপাদান অন্তর্ভুক্ত রয়েছে। উপস্থাপনাগুলি বিশ্লেষণ করাতে কোনও নির্দিষ্ট স্টক কেন তার প্রতিযোগীদের একজনকে ছাড়িয়ে যেতে পারে তার কারণ নির্ধারণের জন্য প্রকৃত সংস্থার আরও গভীর-তদন্ত করা জড়িত। বিনিয়োগকারীদের এখন উপস্থাপন করা তথ্যের উপর ভিত্তি করে কোন সংস্থাগুলি সবচেয়ে আকর্ষণীয় এবং তাদের অনুসন্ধান আরও একবার সংকুচিত করতে হবে তা নির্ধারণ করতে হবে। একটি মূল বিবেচনাটি হ'ল বিনিয়োগকারী উপস্থাপনা প্রতিবেদনের উদ্দেশ্য হ'ল সংস্থাকে তার সেরা পা এগিয়ে দেওয়ার সুযোগ দেওয়া।

তলদেশের সরুরেখা

স্টক বাছাইয়ের জন্য আপনার গবেষণা প্রক্রিয়া শেষে, আপনি কেবলমাত্র একক বিনিয়োগের সম্ভাবনা বা দশ বা আরও বেশি সংস্থার তালিকা রেখে যেতে পারেন। আপনার সমস্ত গবেষণার পরেও আপনি সিদ্ধান্ত নিতে পারেন যে এই শিল্পটি আপনার পক্ষে সঠিক নয়। ঠিক আছে! আপনার শ্রমসাধ্য গবেষণা আপনাকে কেবলমাত্র একটি সম্ভাব্য টক বিনিয়োগ রোধ করতে সহায়তা করেছে - কখন কী বলা উচিত তা জেনে স্টক বাছাইয়ের শিল্পের একটি প্রয়োজনীয় দিক।

তবে, আপনি যদি এখনও আপনার মূল থিসিস সম্পর্কে নিশ্চিত হন তবে আপনার গবেষণার গভীরতর আর্থিক বিবরণী বিশ্লেষণের উপর ফোকাস করা উচিত। (আর্থিক অবস্থানের বিবরণের উপাদানগুলি এবং তারা একে অপরের সাথে কীভাবে সম্পর্কযুক্ত তা সম্পর্কে জানুন The ব্যালেন্স শিটটি পড়ুন দেখুন))