একটি স্ব-নিয়ন্ত্রক সংস্থা (এসআরও) কী?
একটি স্ব-নিয়ন্ত্রক সংস্থা (এসআরও) একটি বেসরকারী সংস্থা যা একা একা শিল্প এবং পেশাদার আইন ও মানক তৈরি এবং প্রয়োগ করার ক্ষমতা রাখে। স্টক এক্সচেঞ্জের মতো আর্থিক এসআরওগুলির ক্ষেত্রে অগ্রাধিকার হ'ল নিয়মকানুন, বিধিবিধান স্থাপন এবং নীতিমালা, সাম্যতা এবং পেশাদারিত্বের প্রচারের পদ্ধতির মান নির্ধারণের মাধ্যমে বিনিয়োগকারীকে রক্ষা করা।
স্ব-নিয়ন্ত্রক সংস্থাগুলির উদাহরণগুলির মধ্যে রয়েছে:
- নিউইয়র্ক স্টক এক্সচেঞ্জ (এনওয়াইএসই) ফিনান্সিয়াল প্লানিং অ্যাসোসিয়েশন (এফপিএ) শিকাগো বোর্ড অফ ট্রেড (সিবিওটি) আমেরিকান কাউন্সিল অফ লাইফ ইন্স্যুর্স (এসিএলআই) ফিনান্সিয়াল ইন্ডাস্ট্রির রেগুলেটরি অথরিটি, ইনক। (ফিনরা) ফিক্সড ইনকাম ক্লিয়ারিং কর্পোরেশন (এফআইসিসি) বিকল্প ক্লিয়ারিং কর্পোরেশন (ওসিসি) আমেরিকান ইনস্টিটিউট অফ সার্টিফাইড পাবলিক অ্যাকাউন্টস (এআইসিপিএ)
কানাডার বিনিয়োগ শিল্প নিয়ন্ত্রক সংস্থা (আইআইআরওসি) এবং ভারতের মিউচুয়াল ফান্ডস ইন অ্যাসোসিয়েশন অফ ইন্ডিয়া (এএমএফআই) এর মতো তারা যে দেশ পরিবেশন করে সে দেশে সুনির্দিষ্ট নিয়ন্ত্রক সংস্থাও থাকতে পারে। কিছু শিল্প আমেরিকান বার অ্যাসোসিয়েশন এবং নিউক্লিয়ার পাওয়ার অপারেশন ইনস্টিটিউট (আইএনপিও) এর উদাহরণ সহ এসআরওগুলি তৈরি করতে পারে।
এসআরওগুলির উদ্দেশ্য
যদিও এসআরওগুলি বেসরকারী সংস্থাগুলি, তবুও তারা সরকার দ্বারা আরোপিত নিয়ন্ত্রণের একটি ডিগ্রির অধীনে। তবে সরকার শিল্প-তদারকির কিছু দিক স্ব-নিয়ন্ত্রক সংস্থাগুলির কাছে অর্পণ করে।
কোনও প্রযোজ্য আইন বা সরকারী বিধি প্রযোজ্য হবে এবং সর্বাগ্রে থাকবে এসআরও দ্বারা নির্ধারিত আইনগুলি পরিপূরক হয়ে উঠবে।
যেহেতু কোনও শিল্প বা পেশার উপর এসআরওর কিছু নিয়ন্ত্রক প্রভাব রয়েছে, তাই এটি প্রায়শই প্রতারণা বা অপেশাদারী আচরণের বিরুদ্ধে রক্ষা করার জন্য ওয়াচডগ হিসাবে কাজ করতে পারে। নিয়ন্ত্রক কর্তৃপক্ষ প্রয়োগের জন্য কোনও এসআরওয়ের ক্ষমতা সরকারের কাছ থেকে পাওয়ার অনুদান থেকে আসে না।
পরিবর্তে, এসআরওগুলি প্রায়শই অভ্যন্তরীণ প্রক্রিয়াগুলির মাধ্যমে নিয়ন্ত্রণ সম্পাদন করে যা ব্যবসায়িক ক্রিয়াকলাপের প্রবাহকে নিয়ন্ত্রণ করে। কর্তৃপক্ষটি ব্যবসায়ের মতো কোনও বহিরাগত চুক্তি থেকেও আসতে পারে। এই সংস্থাগুলির উদ্দেশ্য হ'ল দেশের প্রশাসনের সাথে সম্পর্ক এড়িয়ে গিয়ে অভ্যন্তর থেকে পরিচালনা করা।
স্ব-নিয়ন্ত্রক সংস্থা কর্তৃপক্ষ
একবার স্ব-নিয়ন্ত্রণকারী সংস্থা ক্রিয়াকলাপ পরিচালনার জন্য নিয়মকানুন এবং বিধানগুলি নির্ধারণ করে দিলে, এই নিয়মগুলি বাধ্যতামূলক। প্রদত্ত বিধিগুলির মধ্যে পরিচালনা করতে ব্যর্থতার পরিণতি হতে পারে এবং যখন এসআরওয়ের সাথে জড়িত হওয়ার বিষয়টি বিবেচনা করে তখন কোনও ফার্মকে অবশ্যই এই নিয়মগুলি বুঝতে হবে।
আরও, এসআরও একটি পেশাদার বা ব্যবসায়ের সদস্য হওয়ার জন্য অবশ্যই পূরণ করতে হবে এমন মান নির্ধারণ করতে পারে যেমন একটি নির্দিষ্ট শিক্ষাগত পটভূমি থাকা বা এমনভাবে কাজ করা যা শিল্পের দ্বারা নৈতিক বিবেচিত হয়।
এসআরও কর্তৃক গৃহীত একটি অতিরিক্ত কাজ হ'ল বিনিয়োগকারীদের উপযুক্ত ব্যবসায়িক অনুশীলনগুলিতে শিক্ষিত করা। এসআরও তথ্য সরবরাহ করবে এবং আগ্রহ বা উদ্বেগের যে কোনও ক্ষেত্রে প্রতারণা বা অন্য অনৈতিক শিল্পের ক্রিয়াকলাপ অন্তর্ভুক্ত থাকতে পারে input এসআরও বিনিয়োগকারীদের কীভাবে তাদের বিনিয়োগগুলি কাজ করে তা বুঝতে এবং সিকিওরিটি শিল্পের সাথে সম্পর্কিত সম্ভাব্য ঝুঁকি হ্রাস করার পদ্ধতিগুলির বিষয়ে পরামর্শ দিতে সহায়তা করতে পারে।
কী Takeaways
- একটি এসআরও শিল্পের মান এবং প্রবিধানগুলি নির্ধারণ করার ক্ষমতা রাখে S যদিও এসআরওগুলি ব্যক্তিগত মালিকানাধীন হতে পারে তবে সরকার এখনও তাদের নীতি নির্ধারণ করতে পারে ustশাস্ত্রগুলি একসাথে ব্যান্ড করতে পারে এবং তাদের নিজস্ব এসআরও শুরু করতে পারে, যা যদি প্রতিযোগিতা এবং সুরক্ষা উদ্বেগ বজায় রাখার সুযোগ দেয় তবে সেখানে সরকারী তদারকির অভাব।
বাস্তব বিশ্বের উদাহরণ
উদাহরণ হিসাবে, আর্থিক শিল্প নিয়ন্ত্রক কর্তৃপক্ষের (এফআইএনআরএ) সিকিওরিটির ব্যবসায়ীদের লাইসেন্স দেওয়ার ক্ষমতা রয়েছে has তাদের কর্তৃপক্ষের মধ্যে ডিলার এবং সংশ্লিষ্ট সংস্থাগুলির নিরীক্ষণের ক্ষমতা এবং বর্তমানে স্থিত মানগুলির সাথে সম্মতি নিশ্চিত করার ক্ষমতা অন্তর্ভুক্ত রয়েছে। লক্ষ্যটি হচ্ছে নৈতিক শিল্প চর্চাগুলি প্রচার করা এবং খাতের মধ্যে স্বচ্ছতা বাড়ানো।
ফিনরা বিনিয়োগকারী, দালাল এবং অন্যান্য জড়িত পক্ষের মধ্যে সালিসিও তদারকি করে। এই তদারকিটি বিভিন্ন বিবাদগুলি সমাধান করার জন্য একটি মান সরবরাহ করে যদিও এটি কোনও ফার্মের বাইরে ব্যবস্থা গ্রহণের ব্যবস্থাও সীমাবদ্ধ করে। ফিনরা কোনও সরকারী সংস্থা নয়। পরিবর্তে, এটি এমন একটি বেসরকারী সংস্থা যা সদস্য সংস্থাগুলি দ্বারা জনবহুল যারা দালাল-ব্যবসায়ী এবং আর্থিক পেশাদারদের মতো আর্থিক প্রতিষ্ঠান নিয়ে গঠিত।
এফআইএনআরএ দ্বারা প্রচারিত ও প্রয়োগ করা বিধি ও বিধিগুলি, এইভাবে, একটি স্ব-নিয়ন্ত্রক কাঠামোর তত্ত্বাবধানে। সরকারী আইন বা আদেশ সিকিউরিটিজ অ্যান্ড এক্সচেঞ্জ কমিশনের (এসইসি) নিয়ন্ত্রণে আসে। ফেডারেল বা রাজ্য পর্যায়ের সরকারের আইনগুলি যে কোনও এফআইএনআরএ-নির্দিষ্ট বিধিবিধি বাতিল করবে।
