সুচিপত্র
- ভ্যানগার্ড সংস্থা ওভারভিউ
- বিনিয়োগ ব্যবস্থাপনা দল
- তহবিল ওভারভিউ
- বিনিয়োগ দর্শন
- পোর্টফোলিও এবং নির্বাচন প্রক্রিয়া
ভ্যানগার্ড টার্গেট অবসর 2045 তহবিল (ভিটিআইভিএক্স) ভ্যানগার্ড গ্রুপের জীবনচক্র তহবিলের একটি সুপরিচিত সিরিজ, এটি টার্গেট-ডেট ফান্ড হিসাবেও পরিচিত। এই তহবিলগুলির প্রত্যেকটি ব্যক্তিদের অবসর উইন্ডোর উপর ভিত্তি করে মিউচুয়াল ফান্ড বিনিয়োগকারী বাজারের একটি নির্দিষ্ট অংশকে লক্ষ্য করে।
এই তহবিলটি সাধারণত বিনিয়োগকারীদের ইক্যুইটি ফোকাস দিয়ে শুরু করার প্রয়োজনের সাথে বৃদ্ধি করা উচিত এবং যখন বিনিয়োগকারী অবসর গ্রহণের বয়সে পৌঁছায় তখন আরও সুষম পদ্ধতির দিকে অগ্রসর হয়।
কী Takeaways
- ভ্যানগার্ড টার্গেট অবসর 2045 তহবিল ভ্যাংগার্ড গ্রুপের লক্ষ্য-তারিখের তহবিলগুলির মধ্যে একটি, যা ২০৩৩ থেকে ২০৪47 সালের মধ্যে অবসর নেওয়ার পরিকল্পনা করে এমন বিনিয়োগকারীদের দিকে সজ্জিত এবং বিপণন করে most তহবিল তার নির্ধারিত লক্ষ্য তারিখের কাছাকাছি আসার সাথে ধীরে ধীরে বন্ডের পক্ষে ইক্যুইটি এক্সচেঞ্জ করে। ভ্যাংগার্ডের 2045 অবসরকালীন তহবিল তহবিলের অর্থ, এর পোর্টফোলিও চারটি ভ্যানগার্ড সূচক তহবিলের শেয়ার সমন্বিত।
ভ্যানগার্ড সংস্থা ওভারভিউ
ভ্যানগার্ড হ'ল স্বল্প ব্যয়ের প্যাসিভলি ম্যানেজড মিউচুয়াল ফান্ড এবং এক্সচেঞ্জ-ট্রেড ফান্ডগুলি (ইটিএফ) এর প্রধান নাম। এর প্যাসিভ এস অ্যান্ড পি 500-ট্র্যাকিং মিউচুয়াল ফান্ড, 1976 সালে প্রবর্তিত, বিনিয়োগ সংস্থাগুলি পুলের পণ্যগুলির কাছে যাওয়ার পদ্ধতিতে বিপ্লব ঘটায়। তবুও প্রতিষ্ঠাতা জন বোগল প্রতিষ্ঠিত গাইড নীতিগুলির উপর নির্ভর করে, সংস্থাটি অর্থের ক্ষেত্রে আরও অনন্য এবং বিশ্বস্ত নাম হিসাবে রয়ে গেছে।
আগস্ট 2018 পর্যন্ত, ভ্যানগার্ড আমেরিকার দ্বিতীয় বৃহত্তম সম্পদ পরিচালক ছিলেন ব্ল্যাকরকের পরে, পরিচালনার অধীনে (এইউএম) মোট সম্পদ। 5.1 ট্রিলিয়নের বেশি। কাঠামোগতভাবে, সংস্থাটি একটি বিজোড় বেসরকারী / পাবলিক হাইব্রিড। একটি বেসরকারিভাবে অধিষ্ঠিত সংস্থা হিসাবে বিনিয়োগকারীরা সরাসরি ভ্যানগার্ড গ্রুপের শেয়ার কিনতে পারবেন না। পরিবর্তে, এর মিউচুয়াল ফান্ডের শেয়ারধারীরা হ'ল সংস্থার প্রকৃত মালিক। অতএব, ভানগার্ড তহবিলের একটি বিনিয়োগ বৃহত্তর সংস্থার প্রত্যক্ষ বিনিয়োগ হিসাবে দ্বিগুণ হয়।
বিনিয়োগ ব্যবস্থাপনা দল
প্রধান বিনিয়োগ কর্মকর্তা এবং ব্যবস্থাপনা পরিচালক গ্রেগরি ডেভিস ভ্যানগার্ডের ইক্যুইটি, পরিমাণগত ইক্যুইটি এবং স্থির আয়ের গ্রুপগুলির দায়িত্বে আছেন। ১৯৯৯ সালে মেরিল লিঞ্চে বৈশ্বিক debtণ বাজারে সহযোগী হয়ে কাজ করার পরে ডেভিস এই সংস্থায় যোগদান করেছিলেন। তিনি পেনসিলভেনিয়া স্টেট বিশ্ববিদ্যালয় থেকে বিএসিতে এবং পেনসিলভেনিয়া বিশ্ববিদ্যালয়ের দ্য ওয়ার্টন স্কুল থেকে একটি এমবিএ অর্জন করেছেন। সমস্ত ভ্যানগার্ড টার্গেট-ডেট তহবিল অতিরিক্তভাবে ভ্যানগার্ড ইক্যুইটি ইনভেস্টমেন্ট গ্রুপ দ্বারা পরিচালিত হয়।
ভ্যানগার্ড লক্ষ্য অবসর 2045 তহবিল ওভারভিউ
ভ্যানগার্ডের টার্গেট অবসর 2045 তহবিল বিনিয়োগকারীদের জন্য উপযুক্ত যারা 2043 এবং 2047 এর মধ্যে অবসর নেওয়ার পরিকল্পনা করেন এবং সংস্থাটি স্পষ্টভাবে যে কাউকে সেই সময়সীমার মধ্যে অবসর নেওয়ার পরিকল্পনা করে তাদের কাছে এটি স্পষ্টভাবে বাজারজাত করে। তহবিলটি এএমএমে 23.7 বিলিয়ন ডলার এবং 0.15% ব্যয়ের অনুপাত সহ বৃহত এবং সস্তা is মর্নিংস্টারের স্টাইল বাক্সগুলির অধীনে, এটি উচ্চ creditণ মানের এবং মাঝারি সুদের হার সংবেদনশীলতার সাথে একটি বৃহত মিশ্রণ হিসাবে চিহ্নিত।
ভানগার্ড তহবিলের "পরিশীলিত পোর্টফোলিও নির্মাণ পদ্ধতি এবং দক্ষ ট্রেডিং কৌশলগুলি" টাউট করে, যদিও তহবিলটি সত্যিকার অর্থে কয়েকটি সুপরিচিত বেঞ্চমার্কের কাছাকাছি ট্র্যাক করে। এর প্রাথমিক মানদণ্ডটি হ'ল লক্ষ্য অবসর 2045 যৌগিক সূচক, তবে এটি ডও জোন্স মার্কিন যুক্তরাষ্ট্রের কাছ থেকেও নিখুঁতভাবে অনুসরণ করে। মোট শেয়ার বাজার সূচক।
7.71%
ভ্যানগার্ড লক্ষ্যমাত্রা অবসর 2045 তহবিলের প্রাক-কর বার্ষিক রিটার্ন 2003 এর শুরু থেকেই।
বিনিয়োগ দর্শন
ভ্যানগার্ডের দর্শন কম ব্যয়কে কেন্দ্র করে। এর সমস্ত মিউচুয়াল তহবিলই লোড-লোড নয় এবং 12b-1 ফি বহন করবে না, তাদের পোর্টফোলিও বা লক্ষ্যমাত্রার বিনিয়োগকারী বেস নির্বিশেষে। কোনও কমিশন দালাল, আর্থিক উপদেষ্টা বা অন্যান্য ভ্যানগার্ড মধ্যস্থতাকারীদের প্রদান করা হয় না। শেয়ারহোল্ডারদের জন্য রিটার্ন নিয়ন্ত্রণের একমাত্র নির্ভরযোগ্য উপায় হিসাবে সংস্থাটি কম ফিতে তার উত্সর্গের বিজ্ঞাপন দেয়।
লক্ষ্য-তারিখের তহবিলগুলি ভ্যানগার্ডের পণ্য পুলের একটি প্রধান অংশ। বিনিয়োগের কৌশলটি সহজ: দীর্ঘমেয়াদে, ইক্যুইটিগুলি বন্ড তহবিলকে ছাড়িয়ে যায়। যাইহোক, স্বল্প-রান অস্থিরতা বন্ডের পক্ষে থাকে। তহবিল তার নির্ধারিত টার্গেটের তারিখের কাছাকাছি হ'ল একটি লক্ষ্য-তারিখের তহবিল একটি বিচ্ছিন্ন ইক্যুইটি এক্সপোজার দিয়ে শুরু করে এবং ধীরে ধীরে বন্ডের পক্ষে ইক্যুইটি এক্সচেঞ্জ করে এই বিরোধী বাস্তবতার সাথে সামঞ্জস্য হয়।
পোর্টফোলিও এবং নির্বাচন প্রক্রিয়া
ভানগার্ডের 2045 অবসরকালীন তহবিল অর্থের তহবিল, যার অর্থ এর পোর্টফোলিও চারটি ভ্যানগার্ড সূচক তহবিলের শেয়ার সমন্বিত। অক্টোবর 2019 পর্যন্ত নগদ বা অন্যান্য যন্ত্রপাতিতে সম্পদের ছদ্মবেশ নিয়ে প্রায় 90% স্টক এবং 10% বন্ড রয়েছে। ইকুইটি হোল্ডিংগুলির প্রায় 54% গার্হস্থ্য এবং বাকিগুলি বিদেশী ছিল। বেশিরভাগ বিদেশি স্টক জাপান, যুক্তরাজ্য, ফ্রান্স, জার্মানি এবং কানাডার মতো উন্নত দেশ থেকে আসে।
সমস্ত ভ্যানগার্ড টার্গেট-ডেট মিউচুয়াল ফান্ডগুলির মতো, টার্গেট অবসর 2045 তহবিল একটি গ্লাইড পাথ ধরে বিকশিত হয় এবং ছাঁচে পরিণত হয়, যা তহবিলের সত্যিকারের পরিপক্কতার কাছে পৌঁছানোর সাথে সাথে ইক্যুইটি থেকে বন্ডে ধীরে ধীরে স্থানান্তরিত হওয়ার চিত্র রয়েছে। 2018 এবং 2045 এর মধ্যে 26 বছর বাকী থাকার পরে, ভ্যানগার্ড টার্গেট অবসর 2045 ইক্যুইটি-ফোকাসে থাকার জন্য যথেষ্ট দীর্ঘ উইন্ডো রয়েছে। ২০৪০ সালের মধ্যে, তার লক্ষ্যমাত্রার পাঁচ বছর অবধি পোর্টফোলিওর বন্ড অংশ মোট সম্পদের ৪০% ছাড়িয়ে যাবে।
