এন্ট্রপি কী?
এন্ট্রপি এলোমেলোতার একটি পরিমাপ। অনেকটা অনন্ত ধারণার মত, এনট্রপিটি মডেলকে সহায়তা করতে এবং একটি এলোমেলো পরিবর্তনশীলের অনিশ্চয়তার মাত্রাকে উপস্থাপন করতে ব্যবহৃত হয়। এটি আর্থিক বিশ্লেষক এবং বাজার প্রযুক্তিবিদরা সুরক্ষা বা বাজারের দ্বারা নির্দিষ্ট ধরণের আচরণের সম্ভাবনা নির্ধারণ করতে ব্যবহৃত হয়।
কী Takeaways
- এন্ট্রপি এলোমেলোতার একটি পরিমাপ। অসীমের ধারণার মতোই, এন্ট্রপিটি মডেলকে সহায়তা করতে এবং এলোমেলো পরিবর্তনশীলের অনিশ্চয়তার মাত্রাকে উপস্থাপন করতে ব্যবহার করা হয় nt দীর্ঘদিন ধরে বাজার বিশ্লেষক এবং ব্যবসায়ীদের দ্বারা অধ্যয়ন এবং বিতর্কের উত্স হয়ে দাঁড়িয়েছে। এটি পরিমাণগত বিশ্লেষণে ব্যবহৃত হয় এবং কোনও সুরক্ষা একটি নির্দিষ্ট দিকে বা নির্দিষ্ট প্যাটার্ন অনুসারে স্থানান্তরিত হওয়ার সম্ভাবনাটি অনুমান করতে সহায়তা করতে পারে।
কীভাবে এন্ট্রপি কাজ করে
এন্ট্রপি দীর্ঘদিন ধরে বাজার বিশ্লেষক এবং ব্যবসায়ীদের দ্বারা অধ্যয়ন এবং বিতর্কের উত্স হয়ে দাঁড়িয়েছে। এটি পরিমাণগত বিশ্লেষণে ব্যবহৃত হয় এবং কোনও সুরক্ষা একটি নির্দিষ্ট দিকে বা নির্দিষ্ট প্যাটার্ন অনুসারে স্থানান্তরিত হওয়ার সম্ভাবনাটি অনুমান করতে সহায়তা করতে পারে। দামে তুলনামূলকভাবে স্থিতিশীল থাকা স্থিতিশীলদের চেয়ে অস্থায়ী সিকিওরিটির বৃহত্তর এনট্রপি থাকে। এনট্রপিটির ধারণাটি "এ র্যান্ডম ওয়াক ডাউন ওয়াল স্ট্রিট" তে সন্ধান করা হয়েছে।
ঝুঁকির পরিমাপ হিসাবে এন্ট্রপি
বিটা এবং অস্থিরতার মতো, এন্টারোপি এলোমেলোতার পরিমাপ হিসাবে আর্থিক ঝুঁকি পরিমাপ করতে ব্যবহৃত হয়। অর্থ জগতে, ঝুঁকি বিনিয়োগকারীদের প্রয়োজনের উপর নির্ভর করে খারাপ এবং ভাল উভয়ই হয়; তবে এটি সাধারণত ধরে নেওয়া হয় যে বৃহত্তর ঝুঁকি বৃদ্ধি বৃদ্ধি করতে পারে। উচ্চতর বিকাশের সন্ধানকারী বিনিয়োগকারীদের উচ্চ বিটা বা উচ্চ অস্থিরতা স্টক সন্ধান করতে শেখানো হয়। এন্ট্রপি একইভাবে ব্যবহৃত হয়। উচ্চ স্তরের এনট্রপি সহ একটি স্টক অন্যদের তুলনায় ঝুঁকিপূর্ণ হিসাবে বিবেচিত হয়। কিছু বিশ্লেষক মনে করেন এনট্রপি বিটার চেয়ে ঝুঁকির আরও ভাল মডেল সরবরাহ করে। এটি দেখানো হয়েছে যে কোনও পোর্টফোলিওতে সম্পদ বা সিকিওরিটির সংখ্যা বৃদ্ধি পেলে বিটার মতো এনট্রপি এবং স্ট্যান্ডার্ড বিচ্যুতি হ্রাস পাবে।
অর্থায়নে, পবিত্র গ্রেইলটি এমন একটি পোর্টফোলিও তৈরির সর্বোত্তম উপায় সন্ধান করেছে যা বৃদ্ধি এবং কম ড্র-ডাউনগুলি দেখায়। বলার আরেকটি উপায় হ'ল, ঝুঁকি স্বল্প পরিমাণে সর্বাধিক রিটার্ন। অনেক সময় এবং শক্তি ডেটা সেট অধ্যয়ন এবং অনেক ভেরিয়েবলের পরীক্ষা করতে ব্যয় করা হয়েছিল। পোর্টফোলিও নির্মাণে প্রান্তের সন্ধান করার সময়, এনট্রপি অপ্টিমাইজেশন বেশ কার্যকর হতে পারে। বিশ্লেষক এবং গবেষকরা একটি পোর্টফোলিওর এলোমেলোতা বা প্রত্যাশিত চমককে বিচ্ছিন্ন করার এক উপায় হ'ল এন্ট্রপি।
এনট্রপি ব্যবহার
এন্ট্রপি ব্যবহারের সাথে মুখ্য বিষয়টি হ'ল গণনা। বিশ্লেষকদের মধ্যে কম্পিউটেশনাল ফিনান্সে ধারণাটি প্রয়োগ করার সর্বোত্তম উপায় সম্পর্কে অনেকগুলি বিভিন্ন তত্ত্ব রয়েছে।
উদাহরণস্বরূপ, আর্থিক ডেরাইভেটিভগুলিতে, ঝুঁকি চিহ্নিত করতে এবং হ্রাস করার জন্য এনট্রপি ব্যবহার করা হয়। Blackতিহ্যবাহী ব্ল্যাক-স্কোলস ক্যাপিটাল সম্পদ মূল্য নির্ধারণের মডেলটিতে, মডেল ধরে নেয় যে সমস্ত ঝুঁকি হেজ করা যায়। এটি হ'ল, সমস্ত ঝুঁকি নির্ধারণ করা যায় এবং তার জন্য অ্যাকাউন্ট করা যায়। এটি সর্বদা বাস্তববাদী মডেল নয়।
অন্তর্নিহিত সুরক্ষা বা সম্পদ দ্বারা নির্মিত এলোমেলোতা দূর করতে এনট্রপির ধারণাটি একটি পরিবর্তনশীল দ্বারা প্রয়োগ এবং প্রতিনিধিত্ব করতে পারে, যা বিশ্লেষককে ডেরাইভেটিভের দাম বিচ্ছিন্ন করতে দেয়। অন্য কথায়, প্রদত্ত সিস্টেম বা আর্থিক উপকরণের ব্যবস্থার মধ্যে ঝুঁকি নির্ধারণ করার জন্য সেরা পরিবর্তনশীল সনাক্ত করার উপায় হিসাবে এনট্রপি ব্যবহার করা হয়। সবচেয়ে ভাল পরিবর্তনশীল হ'ল শারীরিক বাস্তবতা থেকে সর্বনিম্ন বিচ্যুত হয়।
অর্থায়নে, এটি সম্ভাব্যতা এবং প্রত্যাশিত মান ব্যবহার করে প্রতিনিধিত্ব করা যেতে পারে। হিসাব নিজেই বিকশিত হচ্ছে, উদ্দেশ্য পরিষ্কার; বিশ্লেষকরা জটিল আর্থিক সরঞ্জামগুলির দামের আরও ভাল উপায় খুঁজতে ধারণাটি ব্যবহার করছেন।
