নতুন সংযুক্তি থেকে পরিবর্তনের নিয়মগুলিতে, 2019 ব্যস্ত বছর ছিল এবং এটি ধীর হওয়ার কোনও লক্ষণ দেখায় না। তাহলে ২০২০-এ শিল্প কী আশা করতে পারে? সামনের পরিবর্তনগুলি সম্পর্কে কিছুটা আলোকপাত করার জন্য, বছরের সবচেয়ে উল্লেখযোগ্য ঘটনা এবং তারা কীভাবে উপদেষ্টা ভূদৃশ্যটিকে নতুন রূপ দিয়েছে তা ফিরে দেখা গুরুত্বপূর্ণ।
কী Takeaways
- সাম্প্রতিক চার্লস সোয়াব-টিডি অ্যামেরিট্রেড সংহত দুটি প্রধান রক্ষণশীল প্ল্যাটফর্মকে একক একটিতে একীকরণ করতে চলেছে, যা উপদেষ্টাদের জন্য বিকল্পগুলি সীমাবদ্ধ করতে পারে er মার্জারস এবং অধিগ্রহণ 2019 সালের মূল প্রবণতা ছিল, এবং তারা সম্ভবত আমাদের মতো চালিয়ে যাওয়ার সম্ভাবনা রয়েছে 2020-এ চলে যান Reg রেগুলেশন বেস্ট ইন্টারেস্ট সহ নতুন বিধিগুলি উপদেষ্টা-ক্লায়েন্টের সম্পর্ককে পরিবর্তন করছে, যদিও সমস্ত পরামর্শদাতারা পরিবর্তনের সাথে বোর্ডে নেই।
কীভাবে চার্লস সোয়াব-টিডি আমিরেট্রেড মার্জার কাস্টোডিয়ান প্ল্যাটফর্মগুলিকে প্রভাবিত করছে
চার্লস সোয়াব এবং টিডি অ্যামেরিট্রেডের সাম্প্রতিক একীকরণের মতো এই বছর উপদেষ্টা ল্যান্ডস্কেপকে খুব কম প্রভাব ফেলেছে। শীর্ষস্থানীয় দুটি কাস্টোডিয়ান প্ল্যাটফর্ম হিসাবে, সংহতকরণের ফলে অনেক পরামর্শদাতাকে উদ্বিগ্ন হয়ে পড়েছে যে তারা আরও কম সম্পদ পরিচালনার বিকল্পগুলি এগিয়ে যেতে পারে। কিন্তু সেই ভয়গুলি পুরো ছবিটিকে বিবেচনায় নেয় না।
যদিও পরামর্শদাতাদের এগিয়ে যাওয়ার জন্য বিকল্পগুলি আরও সুবিন্যস্ত হওয়ার সম্ভাবনা রয়েছে তবে ব্যবসায়ের ব্যয়ও খুব বেশি, উপদেষ্টারা তাদের ক্লায়েন্টদের কাছে দিতে সক্ষম হবেন। আরও কী, যেহেতু দুটি প্ল্যাটফর্মের একীকরণের জন্য কমপক্ষে তিন বছর সময় লাগবে বলে পূর্বাভাস দেওয়া হয়েছে, পরামর্শদাতাদের পরিবর্তনের সাথে সামঞ্জস্য করার জন্য সময় প্রয়োজন হবে - এবং প্রয়োজনে বিকল্প সমাধানগুলি সন্ধান করার জন্য।
কেন মার্জ এবং অধিগ্রহণ ইন্ডাস্ট্রিকে পুনরায় আকার দিচ্ছে
শোয়াব-টিডি অ্যামেরিট্রেড সংহতটি 2019 এর বৃহত্তম একীভূত হয়েছে, তবে এটি একমাত্র নয় not বাস্তবে, হাইটওয়ারের প্রধান নির্বাহী কর্মকর্তা বব ওরোস সম্প্রতি উল্লেখ করেছেন যে, একত্রীকরণ এবং অধিগ্রহণ এ বছর একটি বড় প্রবণতা এবং তারা আগামী বছরে আরও বেশি বাড়তে চলেছে। ওরোস বলেন, “আমরা এখন এটির পূর্বসূরী দেখছি। "আরও পরামর্শদাতারা যেভাবে কেবল টায়ার মারছেন না তারা আসলে এনডিএগুলিতে স্বাক্ষর করছেন, ডেটা ভাগ করছেন এবং মূল্য সংকেত পেয়ে যাচ্ছেন these এই সমস্ত লক্ষণই কিছু করার পূর্বসূরী ors"
এটি বিশেষত বৃদ্ধি-কেন্দ্রীভূত সংযুক্তির বিবেচনাকারী পরামর্শদাতাদের ক্ষেত্রে সত্য, তবে এটি আর্থিক পরিষেবা শিল্পকে আরও বিস্তৃতভাবে প্রযোজ্য এবং এতে টেক্সাস ক্যাপিটাল ব্যাঙ্কশারেস এবং ইন্ডিপেন্ডেন্ট ব্যাংক গ্রুপের মধ্যে একটি চুক্তি রয়েছে যা ডিসেম্বর 2019 এর শুরুতে $ 3.12 বিলিয়ন ডলারে নিশ্চিত হয়েছিল । এটি সাম্প্রতিক Gold 750 মিলিয়ন ডলারের বিনিময়ে গোল্ডম্যান শ্যাচের দ্বারা ইউনাইটেড ক্যাপিটাল অধিগ্রহণকেও অন্তর্ভুক্ত করে। আমরা যেমন সামনের বছরের দিকে যাচ্ছি আমরা এই জাতীয় সংশ্লেষগুলির আরও আরও কিছু দেখতে পাব।
কীভাবে নিয়ন্ত্রণের সর্বোত্তম আগ্রহ অ্যাডভাইজার-ক্লায়েন্টের সম্পর্ককে বদলে দিচ্ছে
একীভূতকারীরা এই বছর শিল্পকে কাঁপিয়েছে, তারা একমাত্র বড় প্রবণতা ছিল না। আর একটি মূল বিকাশ হ'ল রেগুলেশন বেস্ট ইন্টারেস্টের বিধি পাস করা যার লক্ষ্য বিনিয়োগকারীদের সুরক্ষার উন্নতি করা এবং প্রক্রিয়াটিতে উপদেষ্টার আচরণকে মানিক করা। মূলত 2018 এর বসন্তে প্রস্তাবিত, বিধি এই বছরের জুনে এসইসি দ্বারা পাস করা হয়েছিল, যদিও এটি সবার দ্বারা গ্রহণ করা হয়নি। "রেগুলেশন বেস্ট ইন্টারেস্ট সম্ভবত খুচরা বিনিয়োগকারীদের ক্ষতি করবে যারা গুণগত পরামর্শের প্রয়োজন যা তাদের আগ্রহকে প্রথমে রাখে, " ব্যাটারমেন্টের প্রতিষ্ঠাতা ও প্রধান নির্বাহী জোন স্টেইন বলেছেন।
এখন পুরোপুরি কার্যকর, এই বিধিটি এখনও তারা যে বিভিন্ন পরিষেবা সরবরাহ করে তার জন্য হিসাব না করেই ব্রোকার-ডিলার এবং উপদেষ্টাদের ভূমিকা বিভক্ত করার জন্য সমালোচিত হচ্ছে। “অবশ্যই আমি মনে করি এ বছর উপদেষ্টা স্থানের সর্বাধিক উল্লেখযোগ্য 'প্রবণতা' ছিল রেগুলেশন বেস্ট ইন্টারেস্ট জারি করা, যা পরবর্তী দশকের জন্য আর্থিক উপদেষ্টাদের নিয়ন্ত্রণকে গঠন করতে পারে… এবং রেগ বিআইয়ের বিরুদ্ধে এক্সওয়াইপিএন মামলা, যদি, সফল, রেগ বিআইকে শূন্য করবে এবং আসছে দশকের জন্য অ্যাডভাইজার রেগুলেশনটি ড্রইং বোর্ডে ফিরিয়ে দেবে! "পিনাকল অ্যাডভাইজরি গ্রুপের অংশীদার এবং ওয়েলথ ম্যানেজমেন্টের পরিচালক মাইকেল কিটেসিস বলেছেন।
ফিডুসিয়ারি রুলের মৃত্যু
এই বছর আরেকটি মূল ঘটনাটি ছিল ফিদুসিরিয়া বিধি পুনরুত্থানের চেষ্টা। মূলত ২০১০ সালে প্রস্তাবিত, বিধিটি ফিনান্স শিল্পে সর্বাধিক আলোচিত বিষয় হয়ে দাঁড়িয়েছে, অনেক দালাল এবং বিনিয়োগ সংস্থাগুলি এটি কার্যকর করা বন্ধ করার জন্য সর্বাত্মক চেষ্টা করেছিল। 2018 সালের জুনে আঘাত হানার পরে, এই নিয়মটি পানিতে ডুবে মারা যাওয়ার কথা ভাবা হত যতক্ষণ না প্রাক্তন শ্রম সচিব আলেকজান্ডার অ্যাকোস্টা মে মাসে ঘোষণা না করে যে ডিওএল এটি পুনরুত্থানের কাজ করছে। এখন যেমন দাঁড়িয়েছে, সেই নিয়ম পাস হয়নি।
সামনের বছরে আমরা কী ধরণের পরিবর্তন আশা করতে পারি তা নির্ধারণ করা শক্ত, তবে একটি বিষয় স্পষ্ট: আর্থিক পরিষেবাগুলির আড়াআড়িটি ভূমিকম্পে স্থানান্তরিত হচ্ছে।
