ওরেহানের ওরাকল নামে পরিচিত ওয়ারেন বাফেট আমেরিকান বিনিয়োগকারী, যিনি তার বিনিয়োগের মাধ্যমে $ 60 বিলিয়ন ডলার অর্জন করেছেন। বুফে তার মূল্য বিনিয়োগের পদ্ধতির জন্য এবং তার হোল্ডিং সংস্থা বার্কশায়ার হ্যাথওয়ের জন্য পরিচিত, যা ধারাবাহিকভাবে তাকে বিশ্বের অন্যতম ধনী ব্যক্তি হিসাবে গড়ে তুলেছে। ২০১৪ সালের ফেব্রুয়ারিতে ওয়ারেন বাফেট তার এস্টেট ট্রাস্টিকে স্বল্প-মেয়াদী সরকারী বন্ডে 10% নগদ এবং স্বল্প মূল্যের এসএন্ডপি 500 সূচক তহবিলে 90% বিনিয়োগের পরামর্শ দেন।
ভ্যানগার্ড 500 সূচক ফান্ড বিনিয়োগকারীদের শেয়ার
ভ্যানগার্ড 500 সূচক তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারগুলি সবচেয়ে ব্যয়বহুল মিউচুয়াল ফান্ডগুলির মধ্যে একটি যা মার্কিন বৃহত্তর মূলধন সংস্থার এক্সপোজার সরবরাহ করে। আগস্ট 31, 1976-এ ইস্যু করা হয়েছে, এটি স্ট্যান্ডার্ড অ্যান্ড দরিদ্রের 500 সূচক, এর মাপদণ্ডের সূচকটি সম্পাদন করতে চাইছে see তহবিল তার বেঞ্চমার্ক ইনডেক্স সমন্বিত স্টকগুলিতে তার মোট নিট সম্পদের সমস্ত বা একটি উল্লেখযোগ্য অংশ বিনিয়োগ করে বিনিয়োগের লক্ষ্য অর্জন করতে চায়। তহবিল একটি নিষ্ক্রিয় সূচক কৌশল প্রয়োগ করে, যা তার টার্নওভার অনুপাত এবং ব্যয়ের অনুপাতকে হ্রাস করে। ২০১৪ সালের ডিসেম্বর পর্যন্ত, এর টার্নওভার অনুপাত রয়েছে ২.7% এবং নেট ব্যয় অনুপাতটি ০.০7% চার্জ করে।
৩১ জুলাই, ২০১৫ অবধি, ভ্যানগার্ড ৫০০ সূচক তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারের মোট সম্পদ $ 27.50 বিলিয়ন। সমস্ত শেয়ার ক্লাস সহ এই তহবিলের মোট নেট সম্পদ 215.40 বিলিয়ন ডলার। এর শীর্ষ হোল্ডিংগুলির মধ্যে রয়েছে নীল-চিপ স্টক, যেমন অ্যাপল, ইনক। মাইক্রোসফ্ট কর্পস, এক্সন মবিল কর্পস, জনসন এবং জনসন এবং বাফেটের হোল্ডিং সংস্থা বার্কশায়ার হ্যাথওয়ে, ইনক।
যেহেতু তহবিলটি এস অ্যান্ড পি 500 সূচককে সন্ধান করে, তাই এর সূচকটির বিটার সাথে 1 এর বিটা থাকে এবং এর বেনমার্ক সূচকের বিপরীতে 100% এর আর-স্কোয়ার থাকে। যেহেতু এটি একটি স্বল্প ব্যয় অনুপাত সরবরাহ করে এবং এস অ্যান্ড পি 500 সূচকগুলির সাথে যুক্ত, তাই ওমাহার ওরাকল সম্ভবত ভ্যানগার্ড 500 ইনডেক্স তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারে বিনিয়োগের পরামর্শ দেবে।
ভ্যানগার্ড মান সূচক তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ার
ভ্যানগার্ডের স্পনসরশিপে ২ নভেম্বর, 1992-এ চালু হয়েছিল, ভ্যানগার্ড ভ্যালু ইনডেক্স তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারগুলি সিআরএসপি ইউএস লার্জ ক্যাপ ভ্যালু ইনডেক্স, এর বেঞ্চমার্ক সূচকের কার্যকারিতা অনুসারে বিনিয়োগের ফলাফল সরবরাহ করতে চায়। আগস্ট 31, 2015 পর্যন্ত, তহবিলের শুরু থেকেই গড় বার্ষিক 9.09% আয় হয়েছে।
ভ্যানগার্ড ভ্যালু ইনডেক্স তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারের বেঞ্চমার্ক সূচকটি বিস্তৃতভাবে বৈচিত্র্যযুক্ত এবং মূলত মার্কিন লার্জ ক্যাপ মান স্টক অন্তর্ভুক্ত। তার বিনিয়োগের লক্ষ্য অর্জনের জন্য, তহবিল একটি সূচক কৌশল নিয়োগ করে এবং তার বেঞ্চমার্ক সূচক সমন্বিত স্টকগুলিতে তার সমস্ত নিট সম্পদ বিনিয়োগের চেষ্টা করে। এই তহবিল ভ্যানগার্ড ইক্যুইটি ইনভেস্টমেন্ট গ্রুপ দ্বারা পরিচালিত হয় এবং ব্যয় অনুপাতটি 0.23% চার্জ করে, যা অনুরূপ হোল্ডিংগুলির সাথে মিউচুয়াল ফান্ডের গড় ব্যয়ের অনুপাতের তুলনায় প্রায় 80% কম।
৩১ জুলাই, ২০১৫ অবধি, ভ্যানগার্ড ভ্যালু ইনডেক্স তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারগুলির পোর্টফোলিওতে ৩১৮ টি শেয়ার রয়েছে, যার মোট নিট সম্পদ রয়েছে $ ১.৫০ বিলিয়ন। ১১ ই সেপ্টেম্বর, ২০১৫ অবধি এটি আকর্ষণীয় 30 দিনের এসইসি উত্পাদন 2.56% সরবরাহ করে। তহবিলটি তার বেঞ্চমার্ক সূচকের সেক্টরের ওজনের প্রতিলিপি তৈরি করে এবং নীচে তার পোর্টফোলিও বরাদ্দ করে: 3.3% মৌলিক উপকরণগুলিতে; গ্রাহক পণ্য 11%; ভোক্তা পরিষেবাগুলিতে 7.5%; আর্থিক থেকে 23.6%; স্বাস্থ্যসেবা থেকে ১৪.৮%; শিল্পে 10.8%; 9.4% তেল এবং গ্যাসে; প্রযুক্তিতে 9.9%; ৪.৩% টেলিযোগাযোগে; এবং 5.4% ইউটিলিটিতে।
15 বছরের ডেটা পিছনের উপর ভিত্তি করে ভ্যানগার্ড ভ্যালু ইনডেক্স তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারগুলির একটি বিটা রয়েছে, এসএন্ডপি 500 সূচক, 0.999 এর মানক সূচক; ১.১৯ এর মান সূচকের বিপরীতে একটি আলফা; এবং একটি 93.90% এর স্কোয়ার। আধুনিক পোর্টফোলিও তত্ত্বের ক্ষেত্রে, এই তহবিলের এসএন্ডপি 500 সূচকের সাথে প্রায় নিখুঁত সম্পর্ক রয়েছে এবং সূচকে 1.19% ছাড়িয়েছে। যেহেতু এটি নিস্ক্রিয়ভাবে পরিচালিত এবং এস অ্যান্ড পি 500 সূচকের সাথে উচ্চতর সম্পর্ক রয়েছে তাই বুফে ভ্যানগার্ড ভ্যালু ইনডেক্স তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারগুলিতে একটি বিনিয়োগ বিবেচনা করবে।
বিশ্বস্ততা স্পার্টান 500 সূচক বিনিয়োগকারীদের শেয়ার
ফিদেলিটি স্পার্টান 500 সূচক বিনিয়োগকারীদের শেয়ারগুলি হ'ল অন্য মিউচুয়াল ফান্ড যা এসএন্ডপি 500 সূচককে স্বল্প ব্যয়ের এক্সপোজার সরবরাহ করে, এটির বেঞ্চমার্ক সূচক। ফিডিলিটির দ্বারা ১ Feb ফেব্রুয়ারী, 1988-এ ইস্যু করা হয়েছিল, এই তহবিল এসএন্ডপি 500 সূচক সমন্বিত সাধারণ শেয়ারগুলিতে তার মোট নিট সম্পদের কমপক্ষে 80% বিনিয়োগ করে তার বিনিয়োগের লক্ষ্য অর্জন করতে চায়। তহবিলের বিনিয়োগ পরামর্শদাতা, জিওড ক্যাপিটাল ম্যানেজমেন্ট, এলএলসি একটি নিষ্ক্রিয় কৌশল নিয়োগ করে, যা এর ব্যয় হ্রাস করতে সহায়তা করে। ফলস্বরূপ, তহবিলের 4% এর টার্নওভার অনুপাত রয়েছে এবং 0.09% এর কম নেট ব্যয় অনুপাত চার্জ করে। ফিদেলিটি স্পার্টান 500 সূচক বিনিয়োগকারীদের শেয়ারের পোর্টফোলিওটিতে 502 টি শেয়ার রয়েছে, যার মোট নেট সম্পদ প্রায় $ 7.76 বিলিয়ন ডলার।
আগস্ট 31, 2015-এ, 15-বছরের তথ্যের উপর ভিত্তি করে, এই তহবিলের 100% এর এসঅন্ডপি 500 সূচকগুলির বিপরীতে একটি আর-স্কোয়ার এবং 1 এর মানদণ্ডের সূচকগুলির বিপরীতে একটি বিটা রয়েছে modern পোর্টফোলিও তত্ত্ব, তহবিল নিখুঁতভাবে সম্পর্কযুক্ত এবং এস অ্যান্ড পি 500 সূচক হিসাবে একই ডিগ্রি অস্থিরতা অভিজ্ঞতা। ওমাহার ওরাকল যদিও ভ্যানগার্ড তহবিলের পরামর্শ দেয়, ফিদেল্টি স্পার্টান 500 সূচক বিনিয়োগকারীদের শেয়ারের স্বল্প ব্যয় অনুপাত এবং সূচক পদ্ধতির সম্ভবত বাফেটের জন্য উপযুক্ত বিনিয়োগ হতে পারে।
ভ্যানগার্ড স্বল্প-মেয়াদী ট্রেজারি তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ার
এসএন্ডপি 500 সূচকে বাঁধা স্বল্প ব্যয়ের তহবিলের সুপারিশ করা ছাড়াও, বুফে স্বল্পমেয়াদী সরকারী বন্ডে নগদের একটি ছোট অংশ বিনিয়োগের পরামর্শ দেয়। ভ্যানগার্ড দ্বারা 1991 সালের অক্টোবরে প্রকাশিত, ভ্যানগার্ড স্বল্প-মেয়াদী ট্রেজারি তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারগুলি মার্কিন স্বল্প-মেয়াদী সরকারী বন্ড বাজারের জন্য কম খরচে এক্সপোজার সরবরাহ করে। তহবিল ভ্যানগার্ড ফিক্সড ইনকাম গ্রুপ দ্বারা পরিচালিত হয় এবং কম নেট ব্যয় অনুপাত 0.2% নেয় charges
ভ্যানগার্ড স্বল্প-মেয়াদী ট্রেজারি তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারের লক্ষ্য তার বিনিয়োগকারীদের সীমিত মাত্রায় অস্থিরতার সাথে আয়ের সাথে প্রদান করা। বিনিয়োগের লক্ষ্য অর্জনের জন্য, তহবিল তার মোট নিট সম্পত্তির কমপক্ষে 80% মার্কিন স্বল্প-মেয়াদী ট্রেজারি সিকিওরিটিতে বিনিয়োগ করতে চায়। তহবিলের তার পোর্টফোলিওটিতে ১১৮ টি বন্ড রয়েছে, যার মোট সম্পদ $ 985.3 মিলিয়ন। তহবিল তার পোর্টফোলিওর 82২.৮% সিকিউরিটিগুলিকে এক থেকে তিন বছরের মধ্যে কার্যকর পরিপক্কতা এবং মার্কিন সরকারের debtণ সিকিউরিটিগুলিতে 98.2% বরাদ্দ করে। তহবিলের গড় কার্যকর সময়কাল হয় ২.৩ বছর, যা সূচিত করে যে এটি স্বল্প হারের ঝুঁকির একটি নিম্ন ডিগ্রি বহন করে। যেহেতু ভ্যানগার্ড স্বল্প-মেয়াদী ট্রেজারি তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ারগুলি একটি স্বল্প ঝুঁকির বিনিয়োগ হিসাবে বিবেচিত হয় এবং এটির গড় গড় কার্যকর সময়কাল থাকে, তাই এটি 11 সেপ্টেম্বর, ২০১৫ তারিখে, মাঝারি 30 দিনের এসইসি ফলন 0.62% সরবরাহ করে।
আগস্ট 31, 2015 পর্যন্ত, ভ্যানগার্ড স্বল্প-মেয়াদী ট্রেজারি তহবিল বিনিয়োগকারীদের প্রতিষ্ঠা শুরু থেকেই গড় বার্ষিক রিটার্ন 4.32% অর্জন করেছে। পিছনে 10-বছরের তথ্যের ভিত্তিতে, এই তহবিলটি স্বল্প পরিমাণে অস্থিরতা অনুভব করে এবং একটি ঝুঁকি-সমন্বিত ভিত্তিতে সন্তোষজনক রিটার্ন সরবরাহ করে। আধুনিক পোর্টফোলিও তত্ত্বের বিবেচনায়, ভ্যাংগার্ড স্বল্প-মেয়াদী ট্রেজারি ফান্ড বিনিয়োগকারীদের মার্কিন যুক্তরাষ্ট্রে ট্রেজারি মার্কেটে এক্সপোজার অর্জনের জন্য স্বল্প-মেয়াদী বিনিয়োগের দিগন্ত সহ রক্ষণশীল স্থির-আয়ের বিনিয়োগকারীদের পক্ষে সবচেয়ে উপযুক্ত। যেহেতু বাফেট তার এস্টেটের ট্রাস্টি তার স্ত্রীর পোর্টফোলিওর 10% স্বল্প-মেয়াদী সরকারী বন্ডে বিনিয়োগের পরামর্শ দিচ্ছেন, ওমাহার ওরাকল সম্ভবত ভ্যানগার্ড স্বল্প-মেয়াদী ট্রেজারি তহবিল বিনিয়োগকারীদের শেয়ার বিনিয়োগে স্বাচ্ছন্দ্য বোধ করবেন।
