তরলতা অনুপাত সংজ্ঞা

তরলতা অনুপাত কি?

তরলতা অনুপাত হ'ল আর্থিক মেট্রিক্সের একটি গুরুত্বপূর্ণ শ্রেণি যা বহিরাগত মূলধন বাড়ানো ছাড়াই debtণদানকারীর বর্তমান debtণের দায়বদ্ধতার পরিশোধ করার ক্ষমতা নির্ধারণ করার জন্য ব্যবহৃত হয়। তরলতা অনুপাত বর্তমান অনুপাত, দ্রুত অনুপাত এবং অপারেটিং নগদ প্রবাহ অনুপাত সহ মেট্রিকের গণনার মাধ্যমে company'sণের দায়বদ্ধতা এবং তার সুরক্ষার মার্জিন প্রদানের জন্য কোনও কোম্পানির ক্ষমতা পরিমাপ করে।

জরুরী ক্ষেত্রে স্বল্প-মেয়াদী debtsণের কভারেজটি মূল্যায়নের জন্য তরল সম্পদের সাথে সম্পর্কিত দায়গুলি বিশ্লেষণ করা হয়।

কী Takeaways

• তরলতা অনুপাত হ'ল আর্থিক মেট্রিক্সের একটি গুরুত্বপূর্ণ শ্রেণি যা বহিরাগত মূলধন বাড়ানো ছাড়াই debtণদানকারীর বর্তমান debtণ দায় পরিশোধের ক্ষমতা নির্ধারণের জন্য ব্যবহৃত হয় mon সাধারণ তরলতার অনুপাতের মধ্যে দ্রুত অনুপাত, বর্তমান অনুপাত এবং দিনের বিক্রয় বকেয়া অন্তর্ভুক্ত রয়েছে iqu স্বল্প-মেয়াদী বাধ্যবাধকতা এবং নগদ প্রবাহ, যখন স্বচ্ছলতা অনুপাতগুলি চলমান payণ পরিশোধের দীর্ঘমেয়াদী ক্ষমতা নিয়ে উদ্বিগ্ন।

তরল অনুপাত ব্যবহার করে

তরল অনুপাত আপনাকে কী বলে?

তরলতা হ'ল সম্পদগুলি দ্রুত এবং সস্তায় নগদ রূপান্তর করার ক্ষমতা। তরলতার অনুপাতগুলি যখন তুলনামূলক আকারে ব্যবহার করা হয় তখন সবচেয়ে কার্যকর। এই বিশ্লেষণটি অভ্যন্তরীণ বা বাহ্যিক হতে পারে।

উদাহরণস্বরূপ, তারল্য অনুপাত সংক্রান্ত অভ্যন্তরীণ বিশ্লেষণে একাধিক অ্যাকাউন্টিং পিরিয়ড ব্যবহার করা জড়িত যা একই অ্যাকাউন্টিং পদ্ধতি ব্যবহার করে প্রতিবেদন করা হয়। পূর্ববর্তী সময়কালকে বর্তমান ক্রিয়াকলাপের সাথে তুলনা করলে বিশ্লেষকরা ব্যবসায়ের পরিবর্তনগুলি ট্র্যাক করতে পারবেন। সাধারণভাবে, একটি উচ্চতর তরলতা অনুপাত দেখায় যে একটি সংস্থা আরও তরল এবং বকেয়া ofণের আরও ভাল কভারেজ রয়েছে।

বিকল্পভাবে, বাহ্যিক বিশ্লেষণে একটি সংস্থার তারল্য অনুপাতের তুলনা অন্য একটি কোম্পানির বা সম্পূর্ণ শিল্পের সাথে করা হয়। এই তথ্যটি বেঞ্চমার্ক লক্ষ্য স্থাপনের সময় তার প্রতিযোগীদের সাথে সম্পর্কিত কোম্পানির কৌশলগত অবস্থানের তুলনা করতে কার্যকর। বিভিন্ন ব্যবসায়কে বিভিন্ন অর্থায়নের কাঠামোর প্রয়োজন হওয়ায় শিল্পগুলিতে নজর দেওয়ার সময় তরলতা অনুপাত বিশ্লেষণ তত কার্যকর হতে পারে না। বিভিন্ন ভৌগলিক অবস্থানে বিভিন্ন আকারের ব্যবসায়ের তুলনায় তরলতা অনুপাত বিশ্লেষণ কম কার্যকর effective

সাধারণ তরল অনুপাত

বর্তমান অনুপাত

বর্তমান অনুপাত একটি কোম্পানির নগদ, অ্যাকাউন্টগুলি গ্রহণযোগ্য এবং ইনভেন্টরিজের মতো বর্তমান সম্পদগুলির সাথে তার বর্তমান দায় (এক বছরের মধ্যে প্রদেয়) পরিশোধ করার ক্ষমতা পরিমাপ করে। অনুপাত যত বেশি, তত ভাল কোম্পানির তরলতার অবস্থান:

$\text{বর্তমান অনুপাত}=\frac{\text{চলতি সম্পদ}}{\text{বর্তমান দায়}}$ বর্তমান অনুপাত = বর্তমান দায় বর্তমানের সম্পদ

দ্রুত অনুপাত

দ্রুত অনুপাত একটি কোম্পানির তার সবচেয়ে তরল সম্পদের সাথে স্বল্প-মেয়াদী দায়বদ্ধতাগুলি পূরণ করার ক্ষমতা পরিমাপ করে এবং অতএব বর্তমানের সম্পদগুলি থেকে জায়গুলি বাদ দেয়। এটি "অ্যাসিড-পরীক্ষার অনুপাত" নামেও পরিচিত:

দ্রুত অনুপাত = সিএলসি + এমএস + এআর যেখানে: সি = নগদ এবং নগদ সমতুল্য এসএমএস = বিপণনযোগ্য সিকিউরিটিসআর = অ্যাকাউন্টগুলি গ্রহণযোগ্য সিএল = বর্তমান দায়

এটি প্রকাশের আরেকটি উপায় হ'ল:

$\text{দ্রুত অনুপাত}=\frac{\left(\text{বর্তমান সম্পদ - তালিকা - প্রিপেইড ব্যয়}\right)}{\text{বর্তমান দায়}}$ দ্রুত অনুপাত = বর্তমান দায় (বর্তমান সম্পদ - তালিকা - প্রিপেইড ব্যয়)

দিন বিক্রয় বিক্রয় (ডিএসও)

ডিএসও বিক্রয় বিক্রি করার পরে কোনও সংস্থাকে পেমেন্ট সংগ্রহ করতে লাগে এমন গড় সময়ের সংখ্যা বোঝায়। একটি উচ্চতর ডিএসওর অর্থ কোনও সংস্থা অর্থ প্রদান সংগ্রহের ক্ষেত্রে অযথা দীর্ঘ সময় নিচ্ছে এবং গ্রহণযোগ্য ক্ষেত্রে মূলধন বেঁধে রাখছে। ডিএসওগুলি সাধারণত ত্রৈমাসিক বা বার্ষিক গণনা করা হয়:

$\text{DSO}=\frac{\text{গড় অ্যাকাউন্টগুলি গ্রহণযোগ্য}}{\text{প্রতিদিন আয়}}$ ডিএসও = প্রতিদিন আয় উপার্জনযোগ্য গড় অ্যাকাউন্টগুলি iv

তরলতা সংকট

স্বাস্থ্যকর সংস্থাগুলিতে এমনকি তরল সংকট দেখা দিতে পারে যদি এমন পরিস্থিতি দেখা দেয় যেগুলি তাদের loansণ পরিশোধ এবং তাদের কর্মচারীদের অর্থ প্রদানের মতো স্বল্প-মেয়াদী বাধ্যবাধকতাগুলি পূরণ করা কঠিন করে তোলে। সাম্প্রতিক স্মৃতিতে এ জাতীয় সুদূরপ্রসারী তরলতা বিপর্যয়ের সর্বোত্তম উদাহরণ হ'ল ২০০-0-০৯ সালের বিশ্ব creditণ সঙ্কট। বাণিজ্যিক কাগজ - স্বল্পমেয়াদী debtণ যা বড় সংস্থাগুলি বর্তমান সম্পদের অর্থায়ন এবং বর্তমান দায় পরিশোধের জন্য জারি করে - এই আর্থিক সংকটে কেন্দ্রীয় ভূমিকা পালন করেছিল।

2 ট্রিলিয়ন ডলারের মার্কিন বাণিজ্যিক কাগজের বাজারে প্রায় নিখরচায় জমাটবদ্ধতা এমনকি সর্বাধিক দ্রাবক সংস্থাগুলির পক্ষে স্বল্পমেয়াদী তহবিল জোগাড় করা তত্ক্ষণাত কঠিন হয়ে পড়ে এবং লেহম্যান ব্রাদার্স এবং জেনারেল মোটরস কোম্পানির (জিএম) মতো দৈত্য কর্পোরেশনগুলির তড়িঘড়ি ত্বরান্বিত করেছিল। ।

তবে আর্থিক ব্যবস্থাটি ক্রেডিট সঙ্কটে না থাকলে ততক্ষণ কোনও সংস্থা নির্দিষ্ট তরল সংকট অপেক্ষাকৃত সহজেই তরল ইনজেকশনের মাধ্যমে সমাধান করা যেতে পারে, যতক্ষণ না সংস্থাটি দ্রাবক হয়। এর কারণ হ'ল তরলতা হ্রাস করার জন্য নগদ জোগাড় করতে হলে সংস্থাগুলি কিছু সম্পত্তির অঙ্গীকার করতে পারে। এই রুটটি এমন কোনও সংস্থার জন্য উপলব্ধ নাও হতে পারে যা প্রযুক্তিগতভাবে ইনসিভলভ হয় যেহেতু তরলতার সংকট তার আর্থিক পরিস্থিতি আরও বাড়িয়ে দেবে এবং দেউলিয়া করে দেবে।

সলভেন্সি অনুপাত এবং তরলতা অনুপাতের মধ্যে পার্থক্য

তরলতার অনুপাতের বিপরীতে, সলভেন্সি অনুপাত একটি কোম্পানির মোট আর্থিক বাধ্যবাধকতাগুলি পূরণ করার ক্ষমতা পরিমাপ করে। সচ্ছলতা company'sণ বাধ্যবাধকতা প্রদান এবং ব্যবসায়িক ক্রিয়াকলাপ চালিয়ে যাওয়ার সংস্থার সামগ্রিক সক্ষমতার সাথে সম্পর্কিত, যখন তরলতা বর্তমান আর্থিক অ্যাকাউন্টগুলিতে বেশি মনোনিবেশ করে। দ্রাবক হওয়ার জন্য মোট দায়বদ্ধতার তুলনায় কোনও সংস্থার অবশ্যই আরও বেশি সম্পদ থাকতে হবে এবং বর্তমান দায় তরল হওয়ার তুলনায় আরও বেশি বর্তমান সম্পদ থাকতে হবে। যদিও দ্রাব্যতা সরাসরি তরলতার সাথে সম্পর্কিত নয়, তরলতা অনুপাত একটি সংস্থার দ্রাব্যতা সম্পর্কিত প্রাথমিক প্রত্যাশা উপস্থাপন করে।

সলভেন্সি অনুপাতটি স্বল্পমেয়াদী ও দীর্ঘমেয়াদী দায়বদ্ধতার দ্বারা কোনও সংস্থার নিট আয় এবং অবমূল্যায়নকে ভাগ করে গণনা করা হয়। এটি নির্দেশ করে যে কোনও সংস্থার নিট আয় তার মোট দায়বদ্ধতাগুলি কভার করতে সক্ষম কিনা। সাধারণত, একটি উচ্চতর সলভেন্সি অনুপাত সহ একটি সংস্থা আরও অনুকূল বিনিয়োগ হিসাবে বিবেচিত হয়।

তরল অনুপাতের উদাহরণ

কোনও সংস্থার আর্থিক অবস্থার মূল্যায়নে তাদের কার্যকারিতা প্রদর্শনের জন্য আসুন এই তরলতা অনুপাতের কয়েকটি ব্যবহার করি।

দু'টি অনুমানমূলক সংস্থা — লিকুইডস ইনক। এবং সলভেন্টস কো their বিবেচনা করুন তাদের ব্যালান্স শিটগুলিতে নিম্নলিখিত সম্পদ এবং দায়বদ্ধতা (মিলিয়ন মিলিয়ন ডলারে) — আমরা ধরে নিই যে উভয় সংস্থা একই উত্পাদন খাতে কাজ করে (অর্থাত্ শিল্প আঠালো এবং দ্রাবক)।

ব্যালেন্স শীট (মিলিয়ন মিলিয়ন ডলারে)	তরল ইনক।	সলভেন্টস কো।
নগদ	$ 5	$ 1
বিপণনযোগ্য সিকিউরিটিজ	$ 5	$ 2
অ্যাকাউন্টগুলি গ্রহণযোগ্য	$ 10	$ 2
বর্ননামূলক	$ 10	$ 5
বর্তমান সম্পদ (ক)	$ 30	$ 10
উদ্ভিদ এবং সরঞ্জাম (খ)	$ 25	$ 65
অদম্য সম্পদ (সি)	$ 20	$ 0
মোট সম্পদ (a + b + c)	$ 75	$ 75
বর্তমান দায় * (d)	$ 10	$ 25
দীর্ঘমেয়াদী tণ (ঙ)	$ 50	$ 10
মোট দায় (ডি + ই)	$ 60	$ 35
শেয়ারহোল্ডারদের ইকুইটি	$ 15	$ 40