সুচিপত্র
- ক্লায়েন্ট কীভাবে ঝুঁকির সংজ্ঞা দেয়?
- সময় দিগন্ত এবং আর্থিক লক্ষ্যসমূহ
- সম্ভাব্য জরুরী পরিস্থিতি ফ্যাক্টরিং
- বিনিয়োগের পছন্দসমূহ
- অবসরকালীন আয়ের উত্স
- ফ্যাক্টরিং ক্লায়েন্ট কাজের পরিস্থিতি
- পারিবারিক পরিস্থিতি ওজন
- মেজর মার্কেট কমে যাওয়ার প্রতিক্রিয়া
- সময়ের সাথে সাথে পরিবর্তনসমূহ
- ডিফারিং রিস্কের সাথে দম্পতিরা
- তলদেশের সরুরেখা
একজন আর্থিক পরামর্শদাতার জন্য ক্লায়েন্টের অর্থ বিনিয়োগে অন্যতম গুরুত্বপূর্ণ বিবেচ্যতা ক্লায়েন্টের ঝুঁকি সহনশীলতার মূল্যায়ন করার চেষ্টা করছে। ঝুঁকিটি অনেক বিশ্লেষণাত্মক উপায়ে সংজ্ঞায়িত করা যেতে পারে, তবে আপনি যদি আপনার ক্লায়েন্টদের জিজ্ঞাসা করেন তবে তাদের প্রতিক্রিয়া অর্থ হারাতে পারে এমন ঝুঁকির প্রান্তে কিছু যুক্ত করবে।
২০০৮-২০০৯-এর বাজার পতনের সময় আমরা যেমন শিখেছি, অনেক বিনিয়োগকারী পেটের ক্ষতির ঝুঁকির ক্ষমতাকে খুব বেশি অনুমান করেছিলেন এবং দুঃখের সাথে অনেকেই তাদের ইক্যুইটি হোল্ডিংয়ের বাইরে বাজারের নীচে বা তার নিকটে বিক্রি করে, ব্যাপক উপলব্ধি ক্ষতির সম্মুখীন হয়েছেন।
আর্থিক উপদেষ্টার কাজ এমন ক্লায়েন্টদের জন্য একটি বিনিয়োগ কৌশল ডিজাইন করা যা তাদের বৃদ্ধির প্রয়োজনের ভারসাম্য বজায় রাখে এবং ঝুঁকির জন্য তাদের সত্যিকারের ক্ষুধা বিবেচনা করে। ক্লায়েন্টদের কীভাবে তাদের ঝুঁকি সহনশীলতার মূল্যায়ন করতে সহায়তা করা যায় সে সম্পর্কে কয়েকটি ধারণা এখানে রয়েছে।
কী Takeaways
- একজন দায়িত্বশীল আর্থিক উপদেষ্টা হিসাবে, আপনি সর্বদা আপনার বিনিয়োগকারীদের উপযুক্ত বিনিয়োগে স্থাপন করা উচিত যা তাদের ঝুঁকি নেওয়ার ইচ্ছুকতা এবং দক্ষতার সাথে সামঞ্জস্য করে risk ঝুঁকির উদ্দেশ্যমূলক ব্যবস্থাগুলিতে কোনও ক্লায়েন্টের ব্যক্তিত্ব অন্তর্ভুক্ত থাকে, কীভাবে তারা আসল বা সম্ভাব্য ক্ষতির প্রতি প্রতিক্রিয়া প্রকাশ করে এবং কী তাদের লক্ষ্য এবং অগ্রাধিকারগুলি হ'ল ঝুঁকির উদ্দেশ্যমূলক ব্যবস্থাগুলি হ'ল সময় দিগন্ত, বয়স, আয়ের প্রয়োজনীয়তা এবং পারিবারিক পরিস্থিতি situation
ক্লায়েন্ট কীভাবে ঝুঁকির সংজ্ঞা দেয়?
কথোপকথন করা এবং ঝুঁকিপূর্ণ প্রোফাইলওয়ালা প্রশ্নাবলী ব্যবহার করা একজন আর্থিক পরামর্শদাতাকে ক্লায়েন্টদের ঝুঁকি সহনশীলতার মূল্যায়ন করতে সহায়তা করে। এটি ঝুঁকি সম্পর্কে এবং বিশেষত অর্থ হারাতে সম্পর্কে তাদের অনুভূতি সম্পর্কে কথা বলতে ক্লায়েন্টকে পেতে বিশেষভাবে কার্যকর। প্রায়শই অবসর গ্রহণের কাছাকাছি থাকা বা ক্লায়েন্টরা আরও ঝুঁকি-বিরূপ বোধ করবে, বিশেষত যদি তাদের অবসর গ্রহণের সংস্থান সীমাবদ্ধ থাকে। কিছু লোকের জন্য ঝুঁকিটিকে কেবল বাজারের ক্ষতি হিসাবে সংজ্ঞায়িত করা হয়। অন্যদের ক্ষেত্রে এটি কোনও চাকরি হারানো, আয় হ্রাস করা বা বীমা কভারেজ হারাতে পারে। তবুও অন্যরা সুযোগের ব্যয়ের ক্ষেত্রে ঝুঁকি তৈরি করবে - এটি হ'ল একটি ভাল বিনিয়োগের হাতছাড়া হওয়ার ঝুঁকি রয়েছে।
সময় দিগন্ত এবং আর্থিক লক্ষ্যসমূহ
সাধারণভাবে, একজন ক্লায়েন্ট তার বিনিয়োগকৃত সম্পদের প্রয়োজনের আগে যত বেশি অপেক্ষা করতে পারে, তত বেশি ঝুঁকিপূর্ণ তাদের পোর্টফোলিও হওয়া উচিত। এটি হ'ল উচ্চ ঝুঁকিপূর্ণ সিকিওরিটিগুলি একটি উচ্চ প্রত্যাশিত রিটার্নের সাথে ক্ষতিপূরণ দেওয়া হয়, গড়ে - এবং দীর্ঘ সময়ের দিগন্তের সাথে, প্রায় সময়সই রুক্ষ সময়সীমা কমিয়ে আনা হয়। এছাড়াও, ক্লায়েন্টরা তাদের পোর্টফোলিওগুলিতে মার্কেট ডিপ (ডলার-কাস্ট গড় গড়) হিসাবে যুক্ত রাখতে পারে, যার অর্থ যখন বাজার আবার বাড়তে শুরু করে তারা আরও ভাল মূল্যে শেয়ার সংগ্রহ করে।
সাধারণত, ক্লায়েন্টকে তাদের অর্থের ট্যাপ লাগানোর আগ পর্যন্ত 10 বছর বা তারও বেশি সময় নির্ধারিত সময় নির্দেশ করে যে তারা কিছুটা বেশি ঝুঁকি নিতে পারে কারণ তাদের অনিবার্য বাজার সংশোধন থেকে পুনরুদ্ধার করতে সময় পাবে। 10 বছরেরও কম সময় নির্দেশ করে যে পোর্টফোলিও বরাদ্দের কিছুটা ঝুঁকি নিয়ে ডায়াল করা উচিত কারণ ক্লায়েন্টের একটি অস্থির বাজার থেকে পুনরুদ্ধার করার জন্য কম সময় আছে। ফলস্বরূপ, বয়স্ক ক্লায়েন্ট যারা শিগগিরই অবসর গ্রহণ করতে পারেন তাদের প্রায়শই কম ঝুঁকিপূর্ণ বন্ডের তুলনায় বেশি ওজন করা উচিত, যখন কম বয়সী কর্মীরা মজুদগুলিতে অনেক বেশি বরাদ্দ রাখতে পারেন।
সম্ভাব্য জরুরী পরিস্থিতিতে কারখানা
ক্লায়েন্টের পর্যাপ্ত তরলতা রয়েছে কিনা তা নির্ধারণ করা গুরুত্বপূর্ণ তাই তাদের যে পরিমাণ সময় বিনিয়োগ করতে হবে তার সময়কালীন জীবনযাত্রার ব্যয় এবং অন্যান্য চলমান ব্যয় কাটাতে তাদের বিনিয়োগের জন্য ডুব দিতে হবে না। দীর্ঘমেয়াদি বিনিয়োগের জন্য যদি তহবিলগুলির জন্য তাদের ডুবিয়ে ফেলার প্রয়োজন হয় তবে তাদের কম বিনিয়োগ করতে উত্সাহ দেওয়া এবং ঝুঁকিপূর্ণ যানবাহনে কিছু অর্থ ব্যয় করার পক্ষে বুদ্ধিমানের কাজ হবে।
সাধারণত, উপদেষ্টারা নগদ বা অর্থ বাজারের তহবিলগুলিতে বরাদ্দকৃত পোর্টফোলিও সম্পদের প্রায় 5% এর প্রস্তাব দেন। এইভাবে, যখন কোনও জরুরি অবস্থা ধর্মঘট করে, তখন সহজেই তা আঁকতে পারে। তবে নগদ কেবল ঝুঁকিমুক্ত রিটার্ন অর্জন করে এবং অতএব অত্যধিক পরিমাণে খারাপ জিনিস হতে পারে, যার ফলে নগদ টানা যা সময়ের সাথে সামগ্রিক আয় কমিয়ে দেয় can
বিনিয়োগের পছন্দসমূহ
ক্লায়েন্টের কোনও বিশেষ বিনিয়োগের পছন্দ রয়েছে যা তাদের পোর্টফোলিও ডিজাইন করার সময় বিবেচনা করা উচিত? সম্ভবত তারা কিছু স্টক উত্তরাধিকার সূত্রে পেয়েছে যে তারা সেগুলি বিক্রি করতে নারাজ। এটি এন্ডোয়মেন্ট এফেক্ট হিসাবে পরিচিত - এটি যেমন প্রতিভাশালী স্টককে বিশেষ হিসাবে বিবেচনা করা অবাস্তব যুক্তিহীন, তবে সংবেদনশীল লিঙ্কগুলি এড়ানো উচিত নয়। পরিবর্তে, তাদের থাকার ব্যবস্থা করা উচিত।
এই ক্লায়েন্টের পছন্দগুলি যাই হোক না কেন সেগুলি আপনার গ্রাহকদের একটি সম্পদ বরাদ্দের পরামর্শ দেওয়ার সময় বিবেচনায় নেওয়া উচিত যাতে তাদের পোর্টফোলিও এই পছন্দগুলির উপর ভিত্তি করে এক বা একাধিক ক্ষেত্রে বরাদ্দ না হয়।
অবসরকালীন আয়ের উত্স
অবসর গ্রহণে ক্লায়েন্টদের জন্য, আর্থিক পরামর্শদাতাদের তাদের পোর্টফোলিওগুলির জন্য উপযুক্ত ঝুঁকি স্তর নির্ধারণের জন্য তাদের ক্লায়েন্টের অবসরকালীন আয়ের সমস্ত উত্সগুলি একবার দেখে নেওয়া উচিত। অবসর নেওয়ার সময়, লক্ষ্যটি এখন আর বাজারে সম্পদ বৃদ্ধির নয়; বরং, এই জমে থাকা সম্পদ থেকে আয় করা।
উদাহরণস্বরূপ, যদি কোনও ক্লায়েন্টের পেনশনের পাশাপাশি সামাজিক সুরক্ষা থাকে তবে এগুলি আয়ের স্থির স্ট্রিম হিসাবে দেখা যেতে পারে যা ক্লায়েন্টকে অন্যথায় ইক্যুইটির তুলনায় কিছুটা বেশি বরাদ্দ করতে দেয়।
ক্লায়েন্টের কাজের পরিস্থিতি ফ্যাক্টরিং
ক্লায়েন্ট নিযুক্ত হলে তাদের কাজের পরিস্থিতি কতটা স্থিতিশীল? কখনও কখনও অবসান এবং ছাঁটাই অপ্রত্যাশিত হতে পারে যদিও, অনেক লোকের চাকরির সুরক্ষার জন্য বেশ ভাল পরিচালনা থাকে। যদি চাকরির সুরক্ষা কঠোর হয় তবে একটি নতুন ঝুঁকির মূল্যায়ন প্রয়োজনীয় যেমন কোনও ক্লায়েন্টকে নতুন কাজের সুযোগ না পাওয়া পর্যন্ত বিনিয়োগের তহবিলের উপর নির্ভর করতে পারে।
অতিরিক্তভাবে, জিজ্ঞাসা করুন ক্লায়েন্টের আয়ের প্রকৃতি কী? এটি কি কোনও ধরণের বোনাস সহ স্থিতিশীল বেতন? তাদের আয়ের পরিবর্তনশীল এবং মূলত যে কমিশনগুলি ওঠানামা করতে পারে তার উপর ভিত্তি করে? এটি যত স্থিতিশীল হয়, তারা সম্ভাব্যভাবে বাজারে নিতে পারে risk
গ্রাহকের পরিবার পরিস্থিতি ওজন
ক্লায়েন্ট কি বিবাহিত? তাদের কি এখনও বাড়িতে বাচ্চারা থাকে? তাদের কি বিশেষ চাহিদা আছে বা অন্যথায় যাদের সমর্থন প্রয়োজন তাদের একটি শিশু রয়েছে? এটি সমস্তই এখন এবং রাস্তার নিচে তাদের নগদ প্রবাহের প্রয়োজন হবে।
যদি শিশুরা ছবিতে থাকে তবে ঝুঁকি পরিস্থিতিটি কিছুটা উপদ্রবহীন হয়ে উঠতে পারে। ভয়ঙ্কর কিছু ঘটলে সম্ভবত জীবন বীমা প্রয়োজন। কলেজ পরিকল্পনাও অন্যান্য উদ্দেশ্যে থেকে সম্পদের 529 অ্যাকাউন্টে সরিয়ে দেবে।
সর্বশেষ বড় বাজারের পতন নিয়ে প্রতিক্রিয়া?
২০০৮-২০০৯ এর আর্থিক সংকট এবং শেয়ার বাজারে ফলে চূড়ান্ত হ্রাস হ'ল যে কোনও বিনিয়োগকারীদের জন্য ঝুঁকি সহনশীলতার চূড়ান্ত পরীক্ষা ছিল। সংবাদমাধ্যমগুলি বিনিয়োগকারীদের অনেক গল্প লিখেছিল যারা কেবলমাত্র তাদের বিনিয়োগের ক্ষয়কে আর পেট করতে পারেনি এবং যারা বাজারের নীচে বা তার নিকটে ইক্যুইটি বিক্রি করেছিল out দুঃখের বিষয়, এই বিনিয়োগকারীদের মধ্যে বেশিরভাগই বড় ক্ষয়ক্ষতি বুঝতে পেরেছিলেন এবং তারপরে স্টকগুলির জন্য আগত বুল মার্কেটের সমস্ত বা অনেক কিছু বাদ দিয়েছিলেন।
ঝুঁকি সহনশীলতা সময়ের সাথে সাথে পরিবর্তন করতে পারে
অবশ্যই ক্লায়েন্টদের বয়স এবং অবসর গ্রহণের ফলে তারা প্রায়শই ঝুঁকির মুখোমুখি হয়ে উঠবে। অতিরিক্তভাবে, জীবনের ইভেন্টগুলি এবং অন্যান্য বিকাশগুলি ঝুঁকির জন্য ক্লায়েন্টের সহনশীলতার পরিবর্তনের সূত্রপাত করতে পারে।
ক্লায়েন্ট অবসর গ্রহণের কাছাকাছি আসার ফলে একটি অপ্রত্যাশিত ছাঁটাই হতে পারে example দুর্ভাগ্যক্রমে কর্পোরেট জগতে এটি অস্বাভাবিক নয় এবং প্রত্যাশিত চাকরি এবং অবসর গ্রহণের কয়েক বছরের হারানো তাদের অবসর নেওয়ার ক্ষেত্রে এক বিপর্যয়কর প্রভাব ফেলতে পারে। এটি তাদের অর্থ হারাতে আরও বিরক্ত হতে পারে।
ভিন্ন ঝুঁকি সহিষ্ণুতা সহ দম্পতিরা
কেবলমাত্র কোনও দম্পতি সুখে বিবাহিত হওয়ার কারণে, এর অর্থ এই নয় যে ঝুঁকির জন্য তাদের প্রত্যেকের জন্য অভিন্ন সহনশীলতা রয়েছে। প্রকৃতপক্ষে, অনেক আর্থিক উপদেষ্টার দম্পতিদের সাথে কাজ করার অভিজ্ঞতা রয়েছে যেখানে প্রতিটি স্ত্রীর আলাদা ঝুঁকি সহনশীলতা রয়েছে। এখানে মূল কীটি হ'ল প্রতিটি স্ত্রী কোথায় থেকে আসছেন তা বোঝা এবং বিনিয়োগের বরাদ্দের মাধ্যমে তাদের আর্থিক লক্ষ্যে পৌঁছাতে সহায়তা করা যা তাদের উভয়কেই রাতে ঘুমাতে দেয়।
তলদেশের সরুরেখা
ক্লায়েন্টের ঝুঁকি সহনশীলতা নির্ধারণ একটি উপযুক্ত সম্পদ বরাদ্দ নকশা করার ধাঁধার একটি সমালোচনা টুকরো যা উভয়ই তাদের আর্থিক লক্ষ্য অর্জন করতে এবং রাতে ভাল ঘুমাতে দেয়। ঝুঁকি সহনশীলতা বিজ্ঞানের মতোই "শিল্প" এবং কোনও আর্থিক উপদেষ্টার এটির মূল্যায়ন করার জন্য তাদের অবশ্যই তাদের ক্লায়েন্টদের জানতে এবং বুঝতে হবে।
